Финансовый надзор в национальной платежной системе РФ

Московский государственный юридический университет 
имени О. Е. Кутафина (МГЮА)
А. Г. Гузнов, Т. Э. Рождественская, 
А. А. Ситник
Финансовый надзор  
в национальной 
платежной системе 
Российской Федерации 
Учебное пособие для магистратуры
Рекомендовано  
Редакционно-издательским советом  
Московского государственного юридического университета  
имени О. Е. Кутафина (МГЮА) для образовательных программ  
по направлению подготовки 40.04.01 Юриспруденция 
(квалификация (степень) «магистр») 
3-е издание, переработанное и дополненное
НОРМА
ИНФРА-М
Москва, 2025

УДК 336.221.27(075.8)
ББК 65.262.6я73-1
 
Г93
Рецензенты
Пастушенко Е. Н., доктор юридических наук, профессор, профессор 
кафедры финансового, банковского и таможенного права Саратовской государственной юридической академии.
Цинделиани И. А., кандидат юридических наук, заведующий кафедрой, профессор кафедры финансового права Российского государственного университета правосудия.
Г93
Гузнов А. Г.
Финансовый надзор в национальной платежной системе 
Российской Федерации : учебное пособие для магистратуры / 
А. Г. Гузнов, Т. Э. Рождественская, А. А. Ситник. — 3-е изд., перераб. и доп. — Москва : Норма : -
ИНФРА-М, 2025. — 248  с. — 
DOI 10.12737/2168170.
ISBN 978-5-00156-389-1 (Норма)
ISBN 978-5-16-020285-3 (ИНФРА-М, print)
ISBN 978-5-16-112850-3 (ИНФРА-М, online)
Учебное пособие подготовлено в соответствии с федеральным государственным образовательным стандартом высшего образования по направлению подготовки «Юриспруденция» (квалификация (степень) «магистр»). На основании анализа законодательства о национальной платежной системе раскрываются понятие 
и структура национальной платежной системы, рассматриваются виды платежных 
систем, цели и принципы регулирования общественных отношений, складывающихся в процессе организации и функционирования национальной платежной системы, исследуются особенности правового положения субъектов национальной 
платежной системы, освещается специфика правового статуса Банка России как органа, осуществляющего регулирование, надзор и наблюдение в национальной платежной системе.
Для магистрантов, аспирантов, преподавателей юридических и экономических 
вузов, практикующих юристов и предпринимателей.
УДК 336.221.27(075.8) 
ББК 65.262.6я73-1
	
© Гузнов А. Г., Рождественская Т. Э., 
ISBN 978-5-00156-389-1 (Норма)	
    Ситник А. А., 2021 
ISBN 978-5-16-020285-3 (ИНФРА-М, print)	
© Гузнов А. Г., Рождественская Т. Э., 
ISBN 978-5-16-112850-3 (ИНФРА-М, online)	
    Ситник А. А., 2025, c изменениями

Сведения об авторах
Гузнов Алексей Геннадьевич, доктор юридических наук, статссекретарь — заместитель Председателя Банка России, заслуженный 
юрист РФ (гл. 1, § 9 гл. 2, гл. 4, 5, § 2 гл. 6 — совместно с Т. Э. Рождественской).
Рождественская Татьяна Эдуардовна, доктор юридических наук, 
профессор кафедры финансового права Московского государственного 
юридического университета имени О. Е. Кутафина (МГЮА) (гл. 1, § 9 
гл. 2, гл. 4, 5, § 2 гл. 6 — совместно с А. Г. Гузновым).
Ситник Александр Александрович, доктор юридических наук, профессор кафедры финансового права Московского государственного юридического университета имени О. Е. Кутафина (МГЮА) (§ 1—8 гл. 2, 
гл. 3, § 1 гл. 6).

Оглавление
Введение .
.................................................................................................... 9
Глава 1. Национальная платежная система: понятие,  
правовое регулирование .
...................................................... 12
§ 1. Понятие и значение национальной платежной  
системы .
................................................................................... 12
§ 2. Виды платежных систем ........................................................ 17
§ 3. Цели и принципы регулирования в национальной 
платежной системе ................................................................. 22
§ 4. Система правового регулирования национальной  
платежной системы ................................................................ 32
Вопросы для самоконтроля .
.......................................................... 40
Глава 2. Субъекты национальной платежной системы ................. 42
§ 1. Оператор по переводу денежных средств.  
Оператор электронных денежных средств .......................... 42
§ 2. Иностранный поставщик платежных услуг .
........................ 56
§ 3. Оператор платежной системы ............................................... 60
§ 4. Оператор иностранной платежной системы ........................ 65
§ 5. Банковский платежный агент (субагент).  
Платежный агрегатор. Платежный агент ............................. 70
§ 6. Оператор услуг платежной инфраструктуры .
...................... 88
§ 7. Оператор услуг информационного обмена ........................ 100
§ 8. Поставщик платежных приложений .
.................................. 102
§ 9. Организации федеральной почтовой связи .
....................... 105
Вопросы для самоконтроля .
........................................................ 108

Оглавление	
7
Глава 3. Правовое регулирование обращения  
цифрового рубля в национальной  
платежной системе .............................................................. 109
§ 1. Цифровой рубль как объект финансово-правового 
регулирования ....................................................................... 109
§ 2. Платформа цифрового рубля как элемент  
национальной платежной системы .
.................................... 122
§ 3. Субъекты правоотношений, возникающих в процессе 
обращения цифрового рубля ............................................... 125
Вопросы для самоконтроля .
........................................................ 129
Глава 4. Центральный банк Российской Федерации  
как орган регулирования, наблюдения и надзора  
в национальной платежной системе: правовой статус, 
место в системе органов государственной власти, 
компетенция ......................................................................... 131
§ 1. Банк России как мегарегулятор .
.......................................... 131
§ 2. Публично-правовой статус Банка России .......................... 134
§ 3. Принцип независимости как основа деятельности  
Банка России ......................................................................... 137
§ 4. Цели, функции, полномочия Банка России  
как органа регулирования, надзора и наблюдения  
в национальной платежной системе .
.................................. 142
§ 5. Национальный финансовый совет  
и органы управления Банка России .
................................... 153
Вопросы для самоконтроля .
........................................................ 157
Глава 5. Наблюдение и надзор в национальной  
платежной системе .............................................................. 158
§ 1. Общая характеристика осуществления надзора  
и наблюдения ........................................................................ 158
§ 2. Наблюдение в национальной платежной системе .
............ 166
§ 3. Надзор в национальной платежной системе .
..................... 171

Оглавление
§ 4. Меры воздействия, применяемые Банком России  
в связи с задачей обеспечения устойчивости  
национальной платежной системы и в рамках надзора  
за субъектами национальной платежной системы .
........... 197
Вопросы для самоконтроля .
........................................................ 215
Глава 6. Наблюдение и надзор в платежной системе  
Банка России ........................................................................ 216
§ 1. Платежная система Банка России ....................................... 216
§ 2. Наблюдение за платежной системой Банка России .......... 242
Вопросы для самоконтроля .
........................................................ 244
Список дополнительной литературы .............................................. 246

Введение
В учебном пособии впервые комплексно излагаются вопросы правового регулирования и осуществления наблюдения и надзора в национальной платежной системе России.
Непрерывное развитие и совершенствование платежных систем 
привело к тому, что все большее число платежей осуществляется через организованные платежные системы. Уже в настоящее время объем операций, проводимых через платежные системы, во многих странах является доминирующим и их среднедневной оборот соизмерим 
с объемом ВВП.
Платежные системы характеризуются высокой степенью взаимозависимости их участников. В связи с этим проблемы, возникающие 
в деятельности одного из них, негативно влияют на других участников и, соответственно, на устойчивость и стабильность функционирования платежной системы в целом.
Своевременная локализация очагов возможного риска и осуществление взаимодействия с организациями, участвующими в деятельности платежных систем, в целях стимулирования усиления их внутреннего контроля являются целью центрального банка и относятся 
к такому направлению деятельности, как наблюдение за платежными 
и расчетными системами.
В рамках предлагаемого курса заявлены темы, ранее либо не представленные вовсе, либо представленные недостаточно объемно в рамках учебных курсов по праву. Среди них: «Цели и принципы регулирования в национальной платежной системе», «Система правового регулирования национальной платежной системы», «Центральный банк 
Российской Федерации как орган регулирования, наблюдения и надзора в национальной платежной системе: правовой статус, место в системе органов государственной власти, компетенция», «Наблюдение 
и надзор в национальной платежной системе», «Меры убеждения и 
принуждения, применяемые Банком России, в связи с задачей обеспечения устойчивости национальной платежной системы и в рамках 
надзора за субъектами национальной платежной системы», «Наблюдение и надзор в платежной системе Банка России». В настоящем по

Введение
собии подробно освещаются темы, связанные с понятием и видами 
платежных систем, а также правовым статусом субъектов национальной платежной системы.
Цель курса — выработать у обучающегося представление о современных подходах к регулированию и осуществлению наблюдения и 
надзора в национальной платежной системе РФ. Каждая глава предлагаемого учебного пособия сопровождается вопросами для закрепления материала, в конце приведен список дополнительной литературы по теме курса.
В результате изучения курса обучающийся должен
знать:
основные положения теории наблюдения и надзора в национальной платежной системе;
специальные понятия, используемые в законодательстве о национальной платежной системе;
основные источники российского публичного права, регулирующие осуществление наблюдения и надзора в национальной платежной 
системе, как на уровне федеральных законов, так и на уровне подзаконных (нормативных) актов Банка России;
основные источники международного права, устанавливающие 
стандарты осуществления надзора в национальной платежной системе;
особенности правового статуса Банка России как органа регулирования, наблюдения и надзора в национальной платежной системе;
механизм и особенности правового регулирования наблюдения и 
надзора в национальной платежной системе;
меры воздействия, применяемые Банком России к кредитным организациям и иным субъектам национальной платежной системы;
уметь:
принимать решения и совершать юридические действия в точном 
соответствии с законом;
применять нормативные правовые акты, реализовывать нормы материального и процессуального права в профессиональной деятельности;
юридически правильно квалифицировать факты и обстоятельства;
правильно и полно отражать результаты профессиональной деятельности в юридической и иной документации;
давать квалифицированные юридические заключения и консультации по вопросам правового регулирования наблюдения и надзора в 
национальной платежной системе;