Основы анализа бухгалтерской отчетности

ОСНОВЫ АНАЛИЗА 
БУХГАЛТЕРСКОЙ 
ОТЧЕТНОСТИ

Н.А. ГРАЧЕВА
О.А. ПОЛИЩУК

Под общей редакцией Н.А. Грачевой

Москва
ИНФРА-М
2023

УЧЕБНОЕ ПОСОБИЕ

Рекомендовано 
Межрегиональным учебно-методическим 
советом профессионального образования в качестве 
учебного пособия для учебных заведений, реализующих 
программу среднего профессионального образования 
по экономическим специальностям 
(протокол № 10 от 21.12.2022)

УДК 657.1+675.6(075.32)
ББК 65.053.011я723
 
Г78

Грачева Н.А.
Г78 
 
Основы анализа бухгалтерской отчетности : учебное пособие / 
Н.А. Грачева, О.А. Полищук ; под общ. ред. Н.А. Грачевой. — Москва : 
ИНФРА-М, 2023. — 220 с. — (Среднее профессиональное образование). — DOI 10.12737/1932261.

ISBN 978-5-16-018226-1 (print)
ISBN 978-5-16-111236-6 (online)
В учебном пособии отражены значение, цели, задачи, методы и содержание анализа бухгалтерской отчетности организаций. Раскрыты аналитические возможности и методика анализа каждой из форм годовой бухгалтерской отчетности. Для усвоения теоретического и методического материала 
по каждой теме приведены контрольные вопросы, тестовые задания. Для 
получения практических навыков представлены макеты аналитических 
таблиц и примеры сквозных задач, которые выполняются по бухгалтерской 
(финансовой) отчетности производственных и торговых организаций.
Соответствует требованиям федеральных государственных образовательных стандартов среднего профессионального образования последнего 
поколения.
Предназначено для студентов, обучающихся по программам подготовки 
специалистов среднего звена, а также для слушателей курсов повышения 
квалификации, работников бухгалтерских, экономических и финансовых 
служб, руководителей организаций, менеджеров.

УДК 657.1+675.6(075.32)
ББК 65.053.011я723

Р е ц е н з е н т ы:
Сорокина Е.М., доктор экономических наук, профессор, профессор 
Байкальского государственного университета;
Сапожникова Н.Г., доктор экономических наук, профессор, заведующий кафедрой экономической безопасности и бухгалтерского учета 
Воронежского государственного университета

А в т о р ы:
Грачева Н.А., кандидат экономических наук, доцент, профессор 
кафедры экономики, управления и аудита Юго-Западного государственного университета (гл. 2, 3, 4, 6, 7);
Полищук О.А., кандидат экономических наук, доцент кафедры экономики, управления и аудита Юго-Западного государственного университета (гл. 1, 2, 5, 7)

ISBN 978-5-16-018226-1 (print)
ISBN 978-5-16-111236-6 (online)
© Грачева Н.А., Полищук О.А., 
2023

ОГЛАВЛЕНИЕ

ПРЕДИСЛОВИЕ ......................................................................................................6

ВВЕДЕНИЕ ...............................................................................................................8

1. АНАЛИЗ БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ: ЦЕЛЬ, ЗАДАЧИ, 
СОДЕРЖАНИЕ И МЕТОДЫ..............................................................................12

1.1. Состав бухгалтерской отчетности, адреса и сроки ее представления ......12
1.2. Пользователи бухгалтерской отчетности, их цели и интересы .................14
1.3. Цель и задачи анализа бухгалтерской отчетности организаций ...............17
1.4. Приемы и методы анализа бухгалтерской отчетности ...............................18
Контрольные вопросы к главе 1 ............................................................................19
Тесты .........................................................................................................................20

2. АНАЛИЗ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА ................................................23

2.1. Аналитические возможности бухгалтерского баланса ...............................23
2.2. Ограничения бухгалтерского баланса как источника информации ..........25
2.3. Формирование агрегированного аналитического баланса .........................26
2.4. Анализ имущества и источников финансирования .....................................27
2.5. Анализ ликвидности, платежеспособности ..................................................37
2.6. Анализ финансовой устойчивости ................................................................46
2.7. Оценка вероятности банкротства с использованием данных 
бухгалтерского баланса ..................................................................................52
Контрольные вопросы к главе 2 ............................................................................54
Тесты .........................................................................................................................56
Задания для самостоятельной работы ...................................................................62
Макеты таблиц для самостоятельной работы ......................................................66

3. АНАЛИЗ ОТЧЕТА О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ ........................71

3.1. Аналитические возможности отчета о финансовых результатах ..............71
3.2. Анализ доходов и расходов организации .....................................................72
3.3. Анализ формирования прибыли организации .............................................75
3.4. Анализ чистой прибыли .................................................................................79
3.5. Анализ рентабельности...................................................................................80
3.6. Анализ оборачиваемости ................................................................................87
Контрольные вопросы к главе 3 ............................................................................93
Тесты .........................................................................................................................94
Задания для самостоятельной работы ...................................................................98
Макеты таблиц для самостоятельной работы ....................................................102

4. АНАЛИЗ ОТЧЕТА ОБ ИЗМЕНЕНИЯХ КАПИТАЛА ............................105

4.1. Аналитические возможности Отчета об изменениях капитала ...............105
4.2. Анализ структуры, динамики и движения собственного капитала .........106
4.3. Анализ эффективности использования собственного капитала ..............110
4.4. Анализ устойчивости экономического роста организации ......................111
4.5. Анализ чистых активов ................................................................................112
Контрольные вопросы к главе 4 ..........................................................................115
Тесты .......................................................................................................................116
Задания для самостоятельной работы .................................................................120
Макеты таблиц для самостоятельной работы ....................................................123

5. АНАЛИЗ ОТЧЕТА О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ..............126

5.1. Значение и аналитические возможности Отчета о движении 
денежных средств ..........................................................................................126
5.2. Методика анализа денежных потоков ........................................................127
5.3. Прямой и косвенный методы анализа денежных потоков .......................128
5.4. Коэффициентный анализ денежных потоков ............................................132
Контрольные вопросы к главе 5 ..........................................................................135
Тесты .......................................................................................................................136
Задания для самостоятельной работы .................................................................138
Макеты таблиц для самостоятельной работы ....................................................139

6. РОЛЬ ПОЯСНЕНИЙ К БУХГАЛТЕРСКОМУ БАЛАНСУ 
И ОТЧЕТУ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ В ПОВЫШЕНИИ 
АНАЛИТИЧНОСТИ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ .............................141

6.1. Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых 
результатах, их характеристика и аналитические возможности .............141
6.2. Анализ основных средств .............................................................................143
6.3. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности ...............................148
6.4. Анализ затрат на производство и продажу продукции ............................154
Контрольные вопросы к главе 6 ..........................................................................158
Тесты .......................................................................................................................159
Задания для самостоятельной работы .................................................................164
Макеты таблиц для самостоятельной работы ....................................................168

7. СКВОЗНЫЕ ЗАДАЧИ ПО АНАЛИЗУ БУХГАЛТЕРСКОЙ 
ОТЧЕТНОСТИ .....................................................................................................176

ЗАДАЧА 1. Анализ бухгалтерского баланса АО «Резинотехник» ..................176
ЗАДАЧА 2. Анализ Отчета о финансовых результатах 
АО «Резинотехник» ...............................................................................................192
ЗАДАЧА 3. Анализ Отчета об изменениях капитала .......................................204
ЗАДАЧА 4. Анализ Отчета о движении денежных средств ............................210

ЗАКЛЮЧЕНИЕ ....................................................................................................215

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК…………………… .............................217

ПРЕДИСЛОВИЕ 
 
Учебное пособие «Основы анализа бухгалтерской отчетности» 
предназначено для студентов специальности 38.02.01 «Экономика и 
бухгалтерский учет (по отраслям)» всех форм обучения. 
Учебное пособие полностью соответствует рабочей программе 
междисциплинарного курса (МДК) «Основы анализа бухгалтерской 
отчетности», который входит в профессиональный модуль ПМ.04 
«Составление 
и 
использование 
бухгалтерской 
(финансовой) 
отчетности».  Основное предназначение данного МДК – помочь 
студентам в их самостоятельной работе по изучению теоретического и 
методического материала по курсу  «Основы анализа бухгалтерской 
отчетности», а также по получению ими практических навыков 
анализа бухгалтерской отчетности с использованием реальной 
отчетности предприятий, организаций. 
Данное 
пособие 
является 
логическим 
продолжением 
методических разработок по МДК «Основы анализа бухгалтерской 
отчетности»  кафедры экономики, управления и аудита ЮгоЗападного государственного университета (авторы: кандидат экон. 
наук, доцент, профессор кафедры Н.А.Грачева, кандидат экон. наук, 
доцент О.А. Полищук). Авторами ранее были подготовлены 
методические 
рекомендации 
по 
самостоятельной 
работе 
и 
методические указания для проведения практических занятий по 
данному курсу, предназначенные для студентов всех форм обучения. 
Данное издание имеет следующие отличительные особенности. 
 
Во-первых, в нем показаны аналитические возможности каждой 
формы годовой бухгалтерской отчетности.  
Во-вторых, подробно описана методика анализа каждой из 
форм бухгалтерской отчетности. При этом наибольшее внимание 
уделено анализу бухгалтерского баланса и отчета о финансовых 
результатах.  
В-третьих, по всем темам представлены контрольные вопросы, 
тестовые задания и макеты аналитических таблиц, позволяющие 
студентам  закрепить теоретический материал, а использование 
таблиц при решении практических заданий позволит получить 
умения и практический опыт проведения анализа бухгалтерской 
(финансовой) отчетности.  

В-четвертых, в качестве примеров представлены сквозные 
задачи по анализу каждой из форм годовой бухгалтерской 
отчетности. 
Учебное 
пособие 
имеет 
структуру, 
позволяющую 
дать 
обучающимся знания как теоретического, так  и методического 
характера. Пособие включает семь  разделов.   
Первый 
раздел 
посвящен 
краткой 
характеристике 
бухгалтерской 
(финансовой) 
отчетности, 
целям, 
задачам, 
содержанию и методам анализа бухгалтерской отчетности. 
Последующие  разделы (2,3,4,5,6) раскрывают аналитические 
возможности и методику анализа каждой из форм годовой 
бухгалтерской (финансовой) отчетности: Бухгалтерского баланса, 
Отчета о финансовых результатах, Отчета об изменениях капитала, 
Отчета о движении денежных средств, а также Пояснений к 
бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах. В 
седьмом разделе приведены сквозные задачи по анализу форм 
годовой бухгалтерской отчетности производственного предприятия. 
Авторами учебного пособия являются: Н.А. Грачева, канд. экон. 
наук, доцент, профессор кафедры экономики, управления и аудита; 
О.А. Полищук, канд. экон. наук, доцент кафедры экономики, 
управления и аудита. Оба автора работают в Юго-Западном 
государственном университете (г. Курск) и имеют длительный опыт 
чтения аналитических дисциплин, включая курсы «Основы анализа 
бухгалтерской отчетности» (уровень СПО) и «Анализ финансовой 
отчетности» (уровень бакалавриата). 
При подготовке данного учебного пособия авторами был 
использован как отечественный, так и зарубежный опыт изложения и 
проведения анализа бухгалтерской отчетности. 
Учебное пособие ориентировано на студентов, обучающихся по 
специальности 38.02.01 «Экономика и бухгалтерский учет (по 
отраслям)» (уровень СПО),  при изучении ими ПМ.04 «Составление 
и использование бухгалтерской (финансовой) отчетности», а также 
рекомендуется для тех, кто избрал профессию экономиста, 
менеджера, бухгалтера, финансового аналитика, аудитора  и т. п.  
 
 
 

ВВЕДЕНИЕ 
 
Обоснование 
и 
принятие 
 
управленческих 
решений 
финансового 
и 
инвестиционного 
характера, 
как 
правило, 
основывается на результатах анализа бухгалтерской отчетности 
организации. Поэтому  экономисты,  финансовые менеджеры, 
бухгалтеры, руководители, финансовые аналитики, с одной стороны, 
должны знать содержание форм бухгалтерской отчетности и 
понимать экономический смысл показателей, с другой стороны, 
уметь анализировать показатели финансовой отчетности. Все это 
требует освоения ими методики анализа бухгалтерской (финансовой) 
отчетности организаций.  
Анализ бухгалтерской отчетности является одной из составных 
частей грамотного управления финансами любой коммерческой 
организации и инструментом своевременного выявления признаков 
финансовой несостоятельности, что позволяет предотвратить её 
вероятное банкротство. Анализ бухгалтерской отчетности должен 
быть положен в основу обоснования, разработки и корректировки 
экономической 
политики 
организации. 
Результаты 
анализа 
бухгалтерской отчетности необходимы для оценки финансовых 
рисков организации. 
Кроме внутренних пользователей  в современных условиях 
необходимость анализа бухгалтерской отчетности организации 
возникает у огромного числа внешних пользователей отчетности, 
каждый из которых проводит ее анализ, имея собственные интересы. 
К числу таких пользователей относятся банки, поставщики, 
инвесторы, лизинговые компании, фондовые биржи, рейтинговые 
агентства, налоговые органы, аудиторские фирмы. Все они, получив 
информацию из бухгалтерской отчетности о ключевых параметрах 
деятельности организации, стремятся минимизировать риски от 
взаимодействия с данным хозяйствующим субъектом. Поэтому 
овладение приёмами и методикой анализа форм бухгалтерской 
отчетности представляет для них актуальную задачу.  
Данное учебное пособие преследует следующие цели. Вопервых, в нем показаны аналитические возможности каждой формы 
годовой бухгалтерской отчетности. Во-вторых, подробно описана 
методика анализа каждой из форм бухгалтерской отчетности. При 

этом основное внимание уделено анализу бухгалтерского баланса и 
отчета о финансовых результатах. В-третьих, по всем темам 
представлены контрольные вопросы, тестовые задания и макеты 
аналитических 
таблиц, 
позволяющие 
студентам 
 
закрепить 
теоретический материал, а использование таблиц позволит получить 
умения и опыт проведения анализа финансовой отчетности. Вчетвертых, представлены сквозные задачи по анализу каждой из 
форм годовой бухгалтерской отчетности, которые служат наглядным 
примером проведения такого анализа и составления аналитических 
отчетов. 
Содержание 
учебного 
пособия 
соответствует 
профессиональному стандарту  (ПС)  08.002 Бухгалтер  в части 
анализа бухгалтерской отчетности (приобретение практического 
опыта, умений и знаний). 
Основными задачами изучения междисциплинарного курса 
«Основы анализа бухгалтерской отчетности» являются: 
- понимание цели и задач анализа бухгалтерской отчетности;  
- 
изучение 
и 
освоение 
приемов 
и 
методов 
анализа 
бухгалтерской отчетности;  
- изучение аналитических возможностей всех форм годовой 
бухгалтерской (финансовой) отчетности; 
- освоение методики анализа каждой из форм  бухгалтерской 
отчетности;  
- привитие студентам навыков самостоятельного проведения 
анализа годовой бухгалтерской отчетности;  
- 
получение 
студентами 
практического 
опыта 
оценки 
финансового положения, анализа платежеспособности, финансовой 
устойчивости и доходности организации по данным бухгалтерской 
отчетности; 
- обучение студентов использованию результатов анализа в 
разработке 
управленческих 
решений, 
включая 
обоснование, 
разработку и корректировку экономической и финансовой политики 
организации; 
- 
воспитание 
чувства 
ответственности 
за 
решение 
профессиональных задач, связанных с анализом бухгалтерской 
отчетности и подготовкой аналитических заключений по результатам 
аналитических расчетов. 

В результате освоения МДК «Основы анализа бухгалтерской 
отчетности» студенты должны  
иметь практический опыт:  
анализа информации о финансовом положении организации, 
ее платежеспособности и доходности. 
уметь: 
 использовать методы финансового анализа информации, 
содержащейся в бухгалтерской (финансовой) отчетности; 
определять источники информации для проведения анализа 
финансового состояния; 
 оценивать 
аналитические 
возможности 
форм 
годовой  
бухгалтерской отчетности;  
самостоятельно 
проводить 
анализ 
основных 
форм 
бухгалтерской отчетности организации: бухгалтерского баланса 
и отчета о финансовых результатах; 
использовать Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о 
финансовых 
результатах 
для 
повышения 
аналитичности 
основных форм бухгалтерской  отчетности; 
анализировать финансовое состояние (платежеспособность и 
финансовую устойчивость), прибыльность и рентабельность 
организации; 
проводить анализ деловой активности (оборачиваемости) 
организации; 
применять результаты финансового анализа организации для 
целей бюджетирования и управления денежными потоками; 
на основе проведенного анализа бухгалтерской отчетности 
выявлять 
сильные 
и 
слабые 
стороны 
в 
деятельности 
организации и делать обоснованные выводы; 
формировать 
аналитические 
отчеты 
и 
представлять 
их 
заинтересованным пользователям. 
знать: 
методы финансового анализа; 
виды и приемы финансового анализа; 
процедуры анализа бухгалтерского баланса; 
порядок общей оценки структуры имущества организации и 
его источников по показателям баланса;