Финансовые системы зарубежных стран

Москва
«ФИНАНСЫ И СТАТИСТИКА»
2014

© Издательство «Финансы и статистика, 2014

статистика, 2014. – 304 с.: ил.

Попова Н.В., 2008

УДК 336.1(1-87)(075.8)
ББК 65.261(3)я73
Б20

УДК 336.1(1-87)(075.8)

ББК 65.261(3)я73

ISBN 978-5-279-03237-2

© Балтина А.М., Волохина В.А.,

Р Е Ц Е Н З Е Н Т Ы :

И.Н. Платонова,
доктор экономических наук,
профессор кафедры мировой экономики и международных
валютно-кредитных отношений Финансовой академии
при Правительстве Российской Федерации;

В.В. Боброва,
заведующая кафедрой мировой экономики
Оренбургского государственного университета,
кандидат экономических наук, доцент;

М.В. Пеняскина,
заместитель руководителя Управления Федеральной
налоговой службы по Оренбургской области,
кандидат экономических наук

Балтина А.М.
Финансовые системы зарубежных стран: учеб. пособие /
А.М. Балтина, В.А. Волохина, Н.В. Попова. – М.: Финансы и

ISBN 978-5-279-03237-2

Рассматриваются финансовые системы наиболее развитых стран (США,
Германии, Великобритании, Франции, Японии). Показаны особенности экономического развития, государственного устройства, состава финансовой системы, бюджетного процесса, налоговой системы, политики управления государственными расходами и государственным долгом. Рассматриваются возможности использования опыта развитых стран для финансовой системы
России.
Для студентов и преподавателей экономических вузов по специальностям «Финансы и кредит», «Мировая экономика», финансовых специалистов.

Б20

Мировая экономика, демонстрируя устойчивую тенденцию
взаимопроникновения капиталов, ослабления ограничений перемещения товаров, рабочей силы между странами, сглаживает,
но не отменяет национальные различия. Особенно ярко они проявляются в финансовых системах, где наиболее существенно присутствие государства. Его роль в разных странах характеризуется разнообразием применяемых инструментов, способами их воздействия на социально-экономическую ситуацию и субъектов
экономической системы.
Общая тенденция к децентрализации управления свойственна
современным развитым государствам – федеративным и унитарным. Изменение взаимоотношений между разными уровнями государственной власти и местного самоуправления, расширение степени свободы в принятии управленческих решений нижестоящими уровнями власти справедливо рассматриваются в
качестве одного из способов придания динамизма всем сторонам социально-экономической жизни общества.
Этот опыт постепенного преобразования системы государственного управления и финансов в каждой стране уникален,
поскольку достаточно близкие по содержанию задачи решаются
с помощью комбинирования совокупности различных методов
и инструментов. Их выбор в значительной степени зависит от
исторически сложившегося типа государственного устройства,
обусловившего распределение полномочий между разными ветвями и уровнями власти. Поэтому развитие национальных финансовых систем происходит постепенно и в большинстве случаев не приводит к конфликту между разными субъектами системы государственного управления, понимающими меру своей
ответственности перед обществом. В этом состоит неоспоримое
преимущество развитых стран, финансовые системы которых
являются объектами рассмотрения в данном учебном пособии.
Изучение опыта финансовых систем развитых государств
позволяет лучше понять проблемы отечественной финансовой
системы, способы регулирования которой в основном заимство

ваны из зарубежной практики, но на российской почве не дают
ожидаемых результатов. Причина этого состоит не только в необходимости учета национальной специфики, но и в отсутствии
системного подхода к решению тех задач, которые находятся в
компетенции органов государственной власти и местного самоуправления.
Выбор стран был продиктован особенностями их государственного устройства, что оказывает существенное влияние на
взаимоотношения между уровнями государственной власти и
местного самоуправления. Две страны – США и Германия –
имеют федеративное устройство; три страны – Великобритания, Франция и Япония – унитарное, которое не следует понимать упрощенно. Переход России в 2006 г. к двухзвенной системе местного самоуправления – один из примеров заимствования мирового опыта, к использованию которого страна подошла
не вполне подготовленной.
Особый интерес для изучения представляет Япония с ее спецификой финансовой системы, а также взаимоотношений власти и бизнеса. Возможно, использование японского опыта организации финансовой системы уберегло бы наше общество от
неоправданных потерь в конце прошлого века.
Структура изложения материала по каждой стране построена
таким образом, чтобы показать особенности ее экономического
развития, государственного устройства, состава финансовой
системы, бюджетного процесса, налоговой системы, политики
управления государственными расходами и государственным
долгом.
Информационными источниками послужили публикации
авторов в российских научных периодических изданиях, а также в сети Интернет, в том числе официальные сайты правительств ряда стран.

Соединенные Штаты Америки – страна с высоким уровнем
научно-технического потенциала и высокотехнологичной экономикой, которая и в XXI в. по основным социально-экономическим показателям удерживает лидерство в мире.
Территория США географически представлена тремя неравными частями:
• основная территория – 48 штатов;
• полуостров Аляска;
• Гавайские острова в Тихом океане.
США занимают четвертое место в мире по площади (9364000 км2)
и третье по численности населения (около 300 млн человек). По
этому показателю они превышают Германию, Францию, Великобританию и Италию, вместе взятых. По прогнозу на 2025 г.,
число жителей США составит более 325 млн человек. Численность населения, большую часть которого составляют потомки
иммигрантов, растет медленно, несмотря на миграционный приток в основном из стран Латинской Америки, Мексики, Азии и
Европы (около 1 млн человек в год). Население страны включает значительную часть афроамериканцев – потомков завезенных в страну рабов. В США проживают также представители
других сообществ, в том числе испаноязычных; сохранилось
небольшое количество индейцев, которые плохо интегрированы
в общество. Основные религии: христианство, иудаизм, ислам.
США – страна с высоким уровнем урбанизации, 77% населения проживает в городах и огромных агломерациях, а также
в многочисленных городах с населением более 100 тыс. человек. В США насчитывается 10 городов-миллионеров и около
300 агломераций (табл. 1.1).

Т а б л и ц а  1.1

Основные демографические показатели США в 2004 г.

По государственному строю США – федеративная республика, состоящая из 50 штатов и Федерального округа Колумбия,
на территории которого расположена столица страны – Вашингтон. Каждый штат имеет свою конституцию, свои законодательные и исполнительные органы власти, выборного губернатора,
свою символику.
В стране действует конституция 1787 года.  Законодательная
власть принадлежит конгрессу, состоящему из двух палат: палаты
представителей – 435 человек, избираемых на два года, и сената –
100 человек, избираемых сроком на 6 лет, по двое от каждого
штата. Президент, являющийся главой государства и правительства, избирается сроком на 4 года коллегией выборщиков, в свою
очередь избранных всеобщим голосованием. Вице-президент занимает пост президента в случае его смерти или отставки. В политической жизни страны главную роль играют две партии –
демократическая (с 1828 г.) и республиканская (с 1854 г.).
Денежная единица: доллар (100 центов). В конце декабря
2004 г. курс доллара достиг рекордно низкой отметки в соотношении с евро (1,36 долл. за 1 евро). Однако несмотря на ослабление его позиций в отношении курса валют основных торговых партнеров США, доллар остается основной валютой в международной торговле и трансграничных инвестициях. По данным
МВФ, на начало 2004 г. центральные банки мира 63,8% своих
резервов хранили в долларах, в то время как в евро – 19,7%, в
иенах – 4,8, в фунтах стерлингов – 4,4% [20, с. 150].

Американская экономика достигла высокого уровня развития практически по всем направлениям. Валовой внутренний
продукт США в 2004 г. достиг 10,9 трлн долл., что составляет
более 1/5 мирового ВВП. США являются самой мощной экономической державой в мире, сосредоточившей на своей территории около четверти мирового производства.
В структуре ВВП, по данным за 2003 г., наибольший удельный вес приходился на личное потребление – 7362,2 млрд долл.,
государственные расходы – 1899,5 млрд и частные производственные капиталовложения – 1635,7 млрд долл. [19, с. 211]. Динамика ВВП США в период 1999 – 2004 гг. и прогноз до 2009 г.
представлены в табл. 1.2 [18, с. 4].

Т а б л и ц а  1.2

Динамика ВВП США за 1999–2009 гг.

1950-е и 1960-е гг. были апогеем экономического развития
этой страны в сравнении с динамикой других стран. Американская модель (American way of  life) навязывалась всему миру.
Но в конце 1960 г. движение на повышение иссякло. Кризис
1970-х гг. ускорил разделение американской экономики на три
зоны: Север; Юг, более динамичный благодаря нефтяной промышленности; Запад, успешно развивающий новые технологии.
В 1990-х гг. экономическая мощь США в полной мере проявилась в развитии новых высокотехнологичных производств и
сферы услуг, что в значительной степени связано с гибкой экономической политикой правительства и очень эффективным
рынком капиталов.
В промышленности США представлены все существующие
отрасли, подотрасли и виды производства, но среди них выделяются те, которые определяют лицо страны в мировом хозяйстве. Ведущее место занимает машиностроение, производящее
автомобили (1-е место в мире), космическую технику, самолеты и вертолеты, ракеты, авиадвигатели, суда, все виды современных станков и промышленного оборудования, энергосиловое оборудование, АЭС, ЭВМ, аудио- и видеотехнику, средства

автоматизации производства, робототехнику, тракторы и сельскохозяйственные машины, железнодорожные вагоны и локомотивы, мотоциклы и велосипеды, электротехнические изделия,
холодильники, кондиционеры и многое другое.
США лидируют в разработке микропроцессоров, средств
охраны окружающей среды, в биотехнологии и биоиндустрии, в
области информационных технологий. В 2002 г. в США насчитывалось более 170 млн пользователей сети Интернет. По числу
персональных компьютеров (на 1000 человек 500 шт.) США в
2–3 раза превосходят Японию и страны Западной Европы.
Уровень жизни в США – один из самых высоких в мире
(табл. 1.3). Расходы на продовольствие в общей сумме расходов
составляют не более 15%. За последние четыре десятилетия увеличились расходы на предметы длительного пользования (в 6 раз)
и медицину (в 5 раз). На единицу стандартной продовольственной корзины в 1993 г. житель больших городов США должен был работать в среднем 2,4 ч против 4,6 ч для жителя Токио;
5,2 – Парижа; 3,5 – Лондона; 4,4 ч – Рима. Душевое потребление
говядины и мяса птицы в США больше, чем во всех других развитых странах. Несколько выше также показатели обеспеченности жильем и автомобилями.

Т а б л и ц а  1.3

Основные социально-экономические показатели развития США

Уровень образования американского населения весьма высок. Доля мужчин старше 25 лет, имеющих высшее образование
(4-летний колледж и более высокое образование), возросла с
10% в 1960 г. до 26% в 1995 г., женщин – с 6 до 20%. Значительны достижения в сфере охраны окружающей среды. Под влиянием жесткого законодательства и при многообразном участии
государства расходы на эти цели в реальном исчислении возросли с 1972 по 1997 г. более чем на 100% и достигли 2% ВВП,
что равно половине военных расходов [1, с. 30].
США занимают 1-е место в мире по объему промышленного
производства, уровню научно-технического потенциала и выпуску высокотехнологичной наукоемкой продукции, развитию
сферы услуг, финансовой мощи и степени воздействия на мировые связи.
По развитию сельскохозяйственного производства США также значительно превосходят другие страны. Они первыми перешли к агробизнесу. Многоотраслевое сельское хозяйство обеспечивает потребности страны в продуктах питания и дает значительную часть продукции для экспорта (более половины
мирового экспорта зерна). США занимают 1-е место в мире по
сбору кукурузы, пшеницы, бобов, хлопка, табака. Животноводство в США высокоинтенсивное. США занимают 1-е место в
мире по производству мяса, молока, яиц. Развиты птицеводство, кролиководство, рыболовство и т.д.
Несмотря на то что доля сельского хозяйства в ВВП страны
невелика, этот сектор считается одним из важнейших в экономике США. По данным министерства сельского хозяйства США,
отрасли, связанные с сельским хозяйством, т.е. продающие свою
продукцию аграрному сектору и/или покупающие сельскохозяйственные товары, дают 12% ВВП, и на них приходится 20%
всех рабочих мест в американской экономике.
Крупные транснациональные корпорации США с помощью
прямых зарубежных инвестиций создали в других странах большое число различных производств, которые называют «второй
экономикой» США. Именно поэтому по отношению к данной
стране особенно важно отличать показатель валового внутреннего продукта от валового национального продукта.
Вместе с тем экономика страны развивается циклично. Главной характеристикой социально-экономического состояния
США является быстрое изменение и обновление характера эко

номики и общества. Поэтому для оценки перспектив развития
страны большое значение имеет то, насколько она подготовлена к периодическим волновым изменениям структуры массовых
воспроизводственных потребностей. Как показывает опыт прошлого столетия, такие изменения происходили каждые 15–20 лет.
 Между тем слабая динамика периода выхода экономики из
рецессии в 2001–2003 гг., ухудшение положения в химической
промышленности, в автопроме, в отраслях, производящих промышленное оборудование, позволила говорить о снижении конкурентоспособности американского промышленного бизнеса.
Чистая прибыль японских автопроизводителей с каждого
автомобиля, производимого в США, составляет 1200–2000 долл.,
а лучших американских компаний – 700 долл. За 2003 г. крупнейшие японские автомобильные компании еще более расширили свое присутствие на американском рынке, увеличив объемы
продажи производимой ими продукции за счет американских
компаний: «Ниссан» – на 30,7%, «Тойота» – на 20,4, «Дженерал
Моторс» – на 1,9, «Форд» – падение на 5,3%) [19, с. 212].
Оживление инвестиционной активности не сопровождалось
созданием значительного числа новых рабочих мест, а высокие
темпы роста производительности труда были преимущественно
связаны с сокращением персонала. Причем все отчетливее проявляется тенденция оттока работников из США, в том числе из
высокотехнологичных отраслей, в Индию, Китай и другие страны. Уровень безработицы среди американских программистов
за 2001–2003 гг. вырос вдвое. В целом безработица продолжает
оставаться на достаточно высоком для США уровне: за последние несколько лет работы лишилось 3 млн человек.
Со второй половины 2003 г. заметны признаки оздоровления экономики США:
• темпы роста ВВП увеличились с 2,8% в 2002 г. до 4,3% в
2003 г. и до 4,4% в 2004 г.;
• объем промышленного производства вырос в 2004 г. на 4,4%;
• производственные частные капиталовложения – на 10,3%;
• потребительские расходы – на 3,8%;
• оборот розничной торговли – на 11,1%;
• индекс потребительских цен – на 3,3%;
• объем внешней торговли товарами и услугами – на 14,7%;
• загрузка производственных мощностей на конец 2004 г.
составила 79,2% – самый высокий показатель с 2000 г.