Методология диагностики финансовых отношений организаций в системе финансового менеджмента на основе риск-ориентированного и процессного подходов

МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ  
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ 
 
РОСТОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  
ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ (РИНХ) 
 
 
 
 
А.М. Усенко 
 
 
 
 
МЕТОДОЛОГИЯ ДИАГНОСТИКИ  
ФИНАНСОВЫХ ОТНОШЕНИЙ ОРГАНИЗАЦИЙ  
В СИСТЕМЕ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА  
НА ОСНОВЕ РИСК-ОРИЕНТИРОВАННОГО  
И ПРОЦЕССНОГО ПОДХОДОВ 
 
 
 
 
МОНОГРАФИЯ 
 
 
 
 
 
 
 
Ростов-на-Дону 
Издательско-полиграфический комплекс РГЭУ (РИНХ) 
2021 
 

УДК 658.1 
ББК 93*65.2/4–65.9 
      У 74 
 
Усенко, А.М. 
У 74 
Методология диагностики финансовых отношений организаций в системе финансового менеджмента на основе риск-ориентированного и 
процессного подходов: монография / А.М. Усенко. – Ростов-на-Дону : 
Издательско-полиграфический комплекс РГЭУ (РИНХ), 2021. – 154 с. 
ISBN 978-5-7972-2911-7 
 
В монографии изложены методические основы диагностики финансовых отношений организаций на основе двух подходов: риск-ориентированного и процессного. 
Детально рассмотрено построение концептуальных основ методологии диагностики 
финансовых отношений, которая способствует применению процессного похода к 
формированию финансовых отношений между различными организациями. Представлены виды показателей, рекомендуемые для диагностики состояния налоговых отношений коммерческих организаций с государством, с финансово-кредитными институтами и контрагентами. В монографии предложена процедура внедрения диагностики 
финансовых отношений в процесс управления финансовыми ресурсами коммерческой 
организации, а также сетевой график внедрения диагностики финансовых отношений в 
процесс управления финансовыми ресурсами коммерческой организации как одного из 
этапов процедуры внедрения диагностики финансовых отношений. Изложен авторский 
подход к системе диагностики рисков финансовых отношений в рамках совершенствования финансового менеджмента и финансового механизма финансовых отношений.  
Рекомендована для экономистов, научных работников, преподавателей, аспирантов и студентов высших учебных заведений. 
 
УДК 658.1 
ББК 93*65.2/4–65.9 
Автор: 
Усенко А.М., к.э.н., доцент кафедры финансового менеджмента РГЭУ (РИНХ) 
 
Рецензенты: 
Золотарев В.С. д.э.н., профессор, заслуженный деятель науки РФ  
Суржиков М.А., д.э.н., профессор, декан факультета менеджмента  
и предпринимательства РГЭУ (РИНХ)  
 
Утверждено в качестве монографии редакционно-издательским советом  
Ростовского государственного экономического университета (РИНХ). 
 
ISBN 978-5-7972-2911-7 
 Ростовский государственный  
экономический университет (РИНХ), 2021 
 Усенко А.М., 2021 
 
 

ОГЛАВЛЕНИЕ 
 
ВВЕДЕНИЕ .................................................................................................................. 4 
1. МЕТОДОЛОГИЯ ДИАГНОСТИКИ ФИНАНСОВЫХ ОТНОШЕНИЙ 
ОРГАНИЗАЦИЙ В СИСТЕМЕ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА ................ 6 
1.1. Концептуальные основы формирования методологии диагностики 
финансовых отношений экономических субъектов в системе финансового 
менеджмента на основе риск-ориентированного и процессного подходов ...... 6 
1.2. Процесс и процедуры идентификации финансовых отношений 
экономических субъектов в системе финансового менеджмента .................... 19 
1.3. Методические инструменты количественной оценки  
финансовых отношений организаций ................................................................. 33 
2. ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВЫХ ОТНОШЕНИЙ  
КОММЕРЧЕСКИХ ОРГАНИЗАЦИЙ С ВНЕШНЕЙ СРЕДОЙ ........................... 51 
2.1. Диагностика состояния налоговых  
и финансово-кредитных отношений ................................................................... 51 
2.2. Диагностика политики финансовых отношений с контрагентами ........... 70 
3. ПРИМЕНЕНИЕ РЕЗУЛЬТАТОВ ДИАГНОСТИКИ  
ФИНАНСОВЫХ ОТНОШЕНИЙ В УПРАВЛЕНИИ  
ФИНАНСОВЫМИ РЕСУРСАМИ ОРГАНИЗАЦИИ ............................................ 77 
3.1. Внедрение диагностики финансовых отношений  
в процесс управления финансовыми ресурсами коммерческой организации 77 
3.2. Инструменты оценки целесообразности использования методов 
диагностики финансовых отношений коммерческих организаций ................. 86 
3.3. Значение диагностики финансовых отношений  
коммерческих организаций для других сфер и звеньев  
финансовой системы ............................................................................................. 94 
4. СОВРЕМЕННЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ТЕХНОЛОГИИ ПОВЫШЕНИЯ 
ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИЙ ................................ 103 
4.1. Политика финансового обеспечения деятельности организаций ........... 103 
4.2. Управление налоговыми рисками в системе  
финансового менеджмента ................................................................................. 113 
4.3. Финансовый инструментарий стратегического планирования  
и прогнозирования .............................................................................................. 119 
4.4. Антикризисное финансовое управление в организациях  
в условиях нестабильной внешней среды ......................................................... 128 
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ....................................................................................................... 137 
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК .................................................................... 139 
 
 
 
 

ВВЕДЕНИЕ 
 
Современные условия развития экономики России сопровождаются постоянной трансформацией финансовых отношений, в которые 
вступают коммерческие организации, что требует применения новых 
подходов к повышению эффективности их функционирования.  
Применение представленных в монографии инструментов 
управления процессами и рисками в финансовых отношениях между 
организациями позволит своевременно и рационально снижать возможные риски и тем самым найти способы повышения конкурентоспособности предприятий на рынке. 
В настоящее время при формировании финансовых отношений 
между организациями активно применяется процессный подход. Любые процессы предприятия могут так или иначе воздействовать на 
формирование финансовых отношений. Поэтому изучение процессного подхода имеет особое значение при функционировании организации на рынке.  
Экономические риски выступают неотъемлемым элементом финансовых отношений и постоянно сопровождают все направления деятельности экономического субъекта любой формы собственности и 
организационно-правовой формы. В настоящее время в деятельности 
экономических субъектов одной из важных задач является постоянный контроль и управление системой рисков финансовых отношений. 
Предложенная в монографии система риск-менеджмента финансовых отношений (система управления рисками финансовых отношений) направлена на достижение необходимого баланса между получением финансовой выгоды и сокращением убытков финансовых отношений и призвана стать составной частью системы финансового 
менеджмента экономического субъекта. 
Внедрение в практику экономических субъектов системы рискменеджмента финансовых отношений позволяет обеспечить стабильность их развития, повысить обоснованность принятия решений в 
рискованных ситуациях, улучшить финансовое положение за счет 
осуществления финансовых отношений во всех видах деятельности в 
контролируемых условиях. 
В монографии предложено формирование экономическими 
субъектами системы диагностики рисков финансовых отношений в 
рамках совершенствования финансового менеджмента и финансового 

механизма финансовых отношений. Данная система включает оценку 
экономических рисков финансовых отношений внешней и внутренней среды экономического субъекта с использованием качественных 
и количественных показателей.  
Для решения проблем, связанных с диагностикой эффективности финансовых отношений с внешней средой, требуются научные 
разработки в этой области, позволяющие сформулировать рекомендации по эффективному формированию финансовых отношений и 
совершенствованию их диагностики на основе разработанных алгоритмов оценки, что и было проделано в рамках монографической работы. 
Исследование вышеуказанных проблем как актуальных и практически значимых составляет содержание настоящей монографии.  
 
 
 

1. МЕТОДОЛОГИЯ ДИАГНОСТИКИ  
ФИНАНСОВЫХ ОТНОШЕНИЙ ОРГАНИЗАЦИЙ  
В СИСТЕМЕ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА 
 
1.1. Концептуальные основы формирования методологии  
диагностики финансовых отношений экономических субъектов  
в системе финансового менеджмента на основе  
риск-ориентированного и процессного подходов 
 
В практике функционирования экономических субъектов важно 
уделять внимание исследованию финансовых отношений для построения эффективности управления ими. 
Диагностика финансовых отношений экономических субъектов 
представляет собой установление эффективности построения финансовых отношений экономических субъектов, выражающееся в повышении результативности их деятельности посредством увеличения 
объемов изготовления и продажи продукции и повышения величины 
полученного положительного финансового результата. 
Целью диагностики финансовых отношений экономических 
субъектов является проведение детального анализа взаимосвязи и 
взаимозависимости различных предприятий между собой для установления возможности увеличения эффективности их функционирования на рынке. 
Данная цель конкретизируется в следующие задачи: 
1) установить вид финансовых отношений между предприятиями; 
2) выявить необходимость взаимоотношений данных экономических субъектов; 
3) установить силу реализации взаимных отношений предприятий друг с другом; 
4) определить целесообразность продолжения финансовых отношений между предприятиями в текущий период времени и в перспективе. 
В диагностике финансовых отношений экономических субъектов 
может применяться риск-ориентированный и процессный подход. 
Рассмотрим более детально построение концептуальных основ 
методологии диагностики финансовых отношений. 
Риск-ориентированный подход в финансовом менеджменте 
предполагает проведение своевременных проверок эффективности 

реализации финансовых отношений экономических субъектов и осуществление своевременного контроля за возможным возникновением 
риска утраты данных финансовых отношений1.  
При построении финансовых отношений экономических субъектов применение этого подхода становится очень важным. Это объясняется тем, что время от времени на рынке происходят различные 
виды изменений, которые могут повлечь существенные изменения в 
построении финансовых отношений. 
Относительно деятельности предприятия промышленности или 
любой другой организации могут возникать различные виды рисков – 
внутренние и внешние. Внутренние риски возникают непосредственно в деятельности организации и могут повлиять в первую очередь на 
изменение функционирования предприятия. И только потом данные 
виды рисков могут привести к изменениям в финансовых отношениях 
с другими предприятиями. 
К таким видам рисков можно отнести следующие. 
1. Транспортный риск может усугубить финансовые отношения 
между предприятиями посредством транспортировки продукции или 
других материалов и комплектующих для предприятия. 
2. Снабженческий риск возникает в случае осуществления закупок предприятием различного рода сырья и материалов, а также 
других видов активов, что негативно может сказаться на снижении 
эффективности производственного процесса. 
3. Производственный риск может привести или к снижению 
процесса изготовления продукции или полной его остановке. В этом 
случае пострадают финансовые отношения между предприятиями по 
поставкам и продажам готовой продукции. 
4. Риск хранения готовой продукции может возникать тогда, 
когда продукция может быть с маленьким сроком хранения или отсутствовать склады по ее хранению. В этом случае могут пострадать 
отношения между предприятиями по покупке готовой продукции 
другими предприятиями. 
5. Сбытовой риск может возникать тогда, когда предприятие 
сталкивается с ограничением осуществления продажи готовой про                                                           
1 Что такое риск-ориентированный подход и кто входит в группу риска по проверкам [Электронный 
ресурс] // Росреестр. Федеральная служба государственной регистрации, кадастра и картографии. Режим 
доступа: 
https://rosreestr.gov.ru/site/press/news/chto-takoe-risk-orientirovannyy-podkhod-i-ktovkhodit-v-gruppu-riska-po-proverkam/?contrast=Y (дата обращения: 15.06.2021). 

дукции или других активов. Тогда другое предприятие, осуществляющее процесс закупки, будет ограничено в реализации этого процесса и не сможет купить актив другого предприятия в полном объеме. 
6. Управленческий риск может возникать на предприятии при 
особенностях построения управления предприятием или отдельным 
структурным подразделением. Он выражается в невыполнении определенных заданий, которые могут привести к остановке процесса деятельности предприятия. От этого могут пострадать и другие предприятия, в том числе недополучившие готовую продукцию, выполненную работу или оказанную услугу. 
В свою очередь, внешние риски оказывают воздействие на деятельность предприятия с внешней стороны – со стороны рынка. Причем данное воздействие может усугубить функционирование предприятия как незначительно, так и очень сильно. 
Внешние риски могут усугубить деятельность предприятия и 
его взаимосвязи с другими организациями по разным направлениям. 
1. Это могут быть экономические риски, существенно ограничивающие деятельность предприятия с экономической позиции, 
например, по объему продаж или выходу на новые рынки. Данное обстоятельство существенно усугубляет деятельность предприятия и 
его взаимоотношений с другими организациями. 
2. Политические риски могут ослабить функционирование отдельных предприятий различных сфер функционирования. Данное 
обстоятельство не только ослабляет финансовые отношения между 
предприятиями, но и дополнительными мерами их сводит на нет.  
3. Географические причины возникновения рисков могут ограничить выход предприятий на рынки других регионов или других государств, что также негативно сказывается на деятельности предприятия. 
Вследствие этого использование риск-ориентированного подхода в деятельности организации может повышаться существенными 
темпами. И его применение подтверждается тем, что предприятия 
стремятся улучшить свое состояние на рынке в целом. 
Применение подобного подхода в деятельности предприятия 
основывается на построении отдельных видов принципов. 
1. Осмотрительность предполагает, что предприятия развивают 
и строят те финансовые отношения, которые ограничены рисковыми 
ситуациями или при возникновении такой ситуации ими можно 
управлять в сторону минимизации. 

2. Комплексность подразумевает, что предприятие при оптимизации финансовых отношений обязательно учитывает все возникающие у нее риски и применяет оптимальные методы управления ими. 
3. Адаптивность финансовых отношений предприятия в системе риск-ориентированного подхода подразумевает учет изменяющихся обстоятельств в связи с возникновением возможных видов 
рисков в различные периоды времени. Если возникающие риски при 
построении финансовых отношений организаций будут учитываться 
постоянно, то предприятия смогут строить и удерживать финансовые 
отношения более эффективно по сравнению с ситуацией незнания 
изменения рыночной ситуации. 
4. Своевременность учета возникающих видов рисков в деятельности предприятия позволят результативно организовать деятельность предприятия на рынке и своевременно минимизировать эти 
риски без потери эффективности. 
5. Полнота учета рисков при организации финансовых отношений предприятий позволит эффективно выстраивать данные отношения, заведомо зная возможные потери при реализации определенных 
операций между предприятиями различной сферы деятельности и отрасли функционирования. 
6. Компетентность позволяет специалистам в области управления рисками целесообразно и комплексно провести анализ текущей 
ситуации и на основе полученных результатов принять необходимо 
верное решение. 
7. Планирование позволит учесть возможность возникновения 
различных видов рисков заранее и найти способы их минимизации. 
При этом предприятие будет иметь способность эффективной организации деятельности на перспективу. 
8. Рациональность в системе управления рисками финансовых 
отношений говорит о том, что управление рисками должно быть выстроено таким образом, чтобы предприятие могло рационально и неограниченно осуществлять свою деятельность на рынке при взаимодействии с другими предприятиями. 
9. Существенность позволяет учесть возможные ошибки в процессе построения финансовых отношений между предприятиями при 
возникновении возможных рисковых ситуаций. Минимизация таких 
ситуаций позволит повысить результативность взаимодействия пред

приятий друг с другом и тем самым увеличить эффективность на 
рынке. 
10. Предупредительность при формировании финансовых отношений между предприятиями очень важна. Это обосновывается тем, 
что одно предприятие может пойти на уступки другому и заранее подобрать условия их взаимосвязи. Это позволит снизить возникновение рисковых ситуаций и улучшить взаимодействие разных предприятий на рынке.  
11. Перманентность говорит о том, что управление рисками в 
финансовых отношениях экономических субъектов может происходить постоянно, независимо от сложившейся ситуации. Постоянство 
управления рисками позволит своевременно минимизировать возникающие ситуации, приводящие к ухудшению деятельности как одного, так и нескольких предприятий. 
12. Иерархическая соподчиненность дает возможность проанализировать возникающие виды рисков на различных уровнях управления. Это связано с тем, что на разных уровнях управления могут 
возникать риски различной силы, оказывающие свое непосредственное воздействие на ухудшение деятельности предприятий. 
Исходя из представленных выше принципов управления рисками 
финансовых отношений, между предприятиями может быть сформирована определенная последовательность управления рисками: 
1. Изначально в процессе деятельности предприятия для установления текущей рыночной ситуации целесообразно проводить анализ состояния рынка. Подобный анализ необходим для определения 
значения воздействия рисков на предприятие в целом и на его существующие финансовые отношения. 
2. Затем определяются методы, которые могут быть применимы 
в конкретной рыночной ситуации в деятельности данного предприятия. Проводится детальный анализ этих методов, выявляются их преимущества и недостатки. 
3. На основе анализа сопоставления вероятных методов управления рисками выбирается единственно эффективный метод управления рисками для конкретного предприятия. 
4. Осуществляется реализация данного метода управления рисками на практике в определенных ситуациях.  
5. На основе полученных результатов принимается эффективное решение по дальнейшему использованию этих методов управле