Финансовый мониторинг

Министерство науки и высшего образования  
Российской Федерации 
Федеральное государственное бюджетное  
образовательное учреждение высшего образования 
«Ростовский государственный экономический университет (РИНХ)» 
 
 
 
Финансовый 
мониторинг 
 
 
Учебник 
 
Под ред. В.И. Глотова, А.У. Альбекова  
 
 
 
Ростов-на-Дону 
Издательско-полиграфический комплекс РГЭУ (РИНХ) 
2019 

УДК 336.7 (075) 
ББК 65.261 
Ф 59 
 
Ф 59 
Финансовый мониторинг : учебник / Глотов В.И., Альбеков А.У. и др. ; под ред. 
В.И. Глотова, А.У. Альбекова. – Ростов н/Д: Издательско-полиграфический комплекс РГЭУ (РИНХ), 2019. – 174 с.  
ISBN 978-5-7972-2600-0 
 
Учебник содержит все вопросы программы учебной дисциплины «Финансовый мониторинг» и изложен на основе действующих по состоянию на 2019 г. норм российского и 
международного законодательства о противодействии легализации преступных доходов и 
финансированию терроризма, составлен с учетом накопленного опыта работы Международного сетевого института в сфере ПОД/ФТ. Соответствует ФГОС ВО последнего поколения, 
профессиональному стандарту «Специалист по финансовому мониторингу».  
Для студентов бакалавриата укрупненных групп направлений подготовки: «Экономика и управление», «Математика и механика», «Юриспруденция». 
УДК 336.7 (075) 
ББК 65.261 
Авторский коллектив: 
Глотов В.И. – к.э.н., профессор, академик РАЕН, заместитель директора Федеральной службы по финансовому мониторингу 
Альбеков А.У. – д.э.н., профессор, заслуженный деятель науки РФ, президент РГЭУ (РИНХ) 
Алифанова Е.Н. – д.э.н., профессор, заведующий кафедрой финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) 
Аржанова И.М. – главный специалист-эксперт Управления международных связей Федеральной службы по финансовому мониторингу 
Бричка Е.И. – к.э.н., доцент кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков 
РГЭУ (РИНХ) 
Грузднева Е.Н. – старший преподаватель кафедры финансового мониторинга и финансовых 
рынков РГЭУ (РИНХ) 
Ефременко И.Н. – д.э.н., доцент, профессор кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) 
Евлахова Ю.С. – д.э.н., доцент, профессор кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) 
Зайцев Е.В. – помощник директора Федеральной службы по финансовому мониторингу 
Захарченко Е.С. – к.э.н., доцент кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков 
РГЭУ (РИНХ) 
Медведкина Е.А. – д.э.н., доцент, заведующий кафедрой мировой экономики РГЭУ (РИНХ), 
профессор кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) 
Чоп В.И. – руководитель Межрегионального управления Федеральной службы по финансовому мониторингу по Южному федеральному округу 
Шатский Г.Ю. – к.э.н., руководитель Межрегионального управления Федеральной службы 
по финансовому мониторингу по Республике Крым и городу Севастополю 
Рецензенты: 
Кузнецов Н.Г. – д.э.н., профессор, заслуженный деятель науки РФ  
Игнатова Т.В. – д.э.н., профессор  
 
Утверждено в качестве учебника редакционно-издательским советом  
Ростовского государственного экономического университета (РИНХ) 
 
ISBN 978-5-7972-2600-0 
 
 
 
 
 Ростовский государственный  
 
 
 
 
 
 
 
 
экономический университет  
 
 
 
 
 
 
 
 
(РИНХ), 2019  

ОГЛАВЛЕНИЕ 
 
Предисловие  
5 
Список использованных сокращений 
8 
Глава 1. Теоретические основы противодействия  
отмыванию преступных доходов  
и финансированию терроризма (ПОД/ФТ) 
 
 
9 
1.1. Финансовый мониторинг: понятие и виды 
9 
1.2. Противодействие отмыванию денежных средств  
и иного имущества, полученных преступным путем  
 
12 
1.3. Противодействие финансированию терроризма  
и распространению оружия массового уничтожения 
 
20 
1.4. Последствия отмывания преступных доходов  
и финансирования терроризма для национальных  
экономических и финансовых систем 
 
 
30 
Вопросы к главе 1 
37 
Глава 2. Международная система ПОД/ФТ  
и ее институциональная структура 
 
38 
2.1. Формирование международной системы ПОД/ФТ  
и ее современная институциональная структура 
 
38 
2.2. Международные стандарты ПОД/ФТ/ФРОМУ:  
основное содержание и применение 
 
44 
2.3. Международные финансовые организации  
и их роль в обеспечении финансовой безопасности 
 
59 
2.4. Методология оценки эффективности  
национальных систем ПОД/ФТ  
 
69 
Вопросы к главе 2 
80 
Задания 
80 
Глава 3. Российская система ПОД/ФТ  
и ее институциональная структура  
 
83 
3.1. Институциональная структура  
российской системы ПОД/ФТ  
 
83 
3.2. Уполномоченный орган и надзорные органы  
в российской системе ПОД/ФТ 
 
90 

3.3. Финансовые расследования  
в системе финансового мониторинга 
 
101 
3.4. Первичный финансовый мониторинг:  
система внутреннего контроля,  
ее элементы и особенности в финансовых  
и нефинансовых организациях 
 
 
 
108 
3.5. Операции, подлежащие обязательному контролю.  
Необычные сделки 
 
122 
3.6. Риски вовлечения финансовых организаций  
в отмывание денег и финансирование терроризма:  
понятие, типологии мошеннических схем  
и управление рисками 
 
 
 
135 
Вопросы к главе 3 
140 
Задания  
140 
Глава 4. Инновационные финансовые инструменты  
и проблемы их регулирования в контексте рисков  
отмывания преступных доходов и финансирования 
терроризма  
 
 
 
142 
4.1. Направления развития цифровых  
финансовых технологий  
 
142 
4.2. Виртуальные валюты: сущность  
и регулирование в целях ПОД/ФТ 
 
147 
4.3. Риски использования виртуальных  
активов (валют) в целях ОД/ФТ 
 
162 
Вопросы к главе 4 
172 
Задания  
172 
Заключение 
173 
 

ПРЕДИСЛОВИЕ 
 
В связи с активизацией интернациональной организованной преступности в XX в. резко возрос риск отмывания преступных доходов, финансирования терроризма, а также распространения оружия массового уничтожения. На мировом 
уровне возникла объективная необходимость построения системы ПОД/ФТ, а в XXI в. ее совершенствования вследствие 
новых угроз и рисков. Источники риска ОД/ФТ в условиях 
осуществления расчетов с использованием электронных денег 
присутствуют на всех этапах обобщенной схемы отмывания 
денег. Инновационные технологии в сфере расчетов и платежей из-за их стремительного развития и распространения в 
последнее десятилетие были выбраны в качестве объекта контроля со стороны ФАТФ (Группа разработки финансовых мер 
борьбы с отмыванием денег) с целью анализа возможных 
угроз ПОД/ФТ при их использовании. Это, в свою очередь, 
ставит перед специалистами финансового мониторинга задачу совершенствования мер противодействия отмыванию денег и финансированию терроризма с учетом современных 
угроз и вызовов. 
В учебнике рассматриваются вопросы:  
− определения теоретических основ финансового мониторинга, противодействия отмыванию (легализации) преступных доходов и финансированию терроризма, последствий отмывания преступных доходов и финансирования терроризма для национальных экономических и финансовых систем; 
− формирования и развития международной системы 
ПОД/ФТ, ее институциональной структуры на современном 
этапе;  
− роли международных финансовых организаций в 
обеспечении финансовой безопасности; 
− развития методологии оценки эффективности национальных систем ПОД/ФТ;  

− особенностей функционирования российской системы 
ПОД/ФТ (рассмотрена ее институциональная структура, приведена роль уполномоченного и надзорных органов в сфере 
ПОД/ФТ); 
− проведения финансовых расследований, их роль в системе финансового мониторинга; 
− организации первичного финансового мониторинга с 
указанием операций, подлежащих обязательному контролю, и 
необычных сделок; 
− управления рисками вовлечения финансовых организаций в ОД/ФТ (с приведением типологий мошеннических 
схем); 
− развития и регулирования в целях ПОД/ФТ инновационных финансовых инструментов (цифровых финансовых 
технологий и виртуальных валют).  
Осознание рисков отмывания доходов, полученных преступным путем, угроз террористической деятельности, снижение их посредством деятельности национальных систем 
ПОД/ФТ, развития научных исследований в области финансового мониторинга служат цели повышения эффективности 
системы ПОД/ФТ и обеспечения международной и национальной финансовой безопасности. 
Авторский коллектив: 
− к.э.н., профессор, академик РАЕН Глотов В.И., заместитель директора Федеральной службы по финансовому мониторингу – главы 1-3; 
− д.э.н., профессор, заслуженный деятель науки РФ 
Альбеков А.У., президент РГЭУ (РИНХ) – главы 1-4; 
− д.э.н., профессор Алифанова Е.Н., заведующий кафедрой финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ 
(РИНХ) – главы 1-4;  
− Аржанова И.М., главный специалист-эксперт Управления международных связей Федеральной службы по финансовому мониторингу – глава 2; 

− к.э.н. Бричка Е.И., доцент кафедры финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) – глава 3; 
− Грузднева Е.Н., старший преподаватель кафедры финансового 
мониторинга 
и 
финансовых 
рынков 
РГЭУ 
(РИНХ) – глава 3; 
− д.э.н., доцент Ефременко И.Н., профессор кафедры 
финансового мониторинга и финансовых рынков РГЭУ 
(РИНХ) – глава 4; 
− д.э.н., доцент Евлахова Ю.С., профессор кафедры финансового 
мониторинга 
и 
финансовых 
рынков 
РГЭУ 
(РИНХ) – глава 1, 3; 
− Зайцев Е.В., помощник директора Федеральной службы по финансовому мониторингу – глава 3; 
− к.э.н. Захарченко Е.С., доцент кафедры финансового 
мониторинга и финансовых рынков РГЭУ (РИНХ) – предисловие, глава 2, заключение; 
− д.э.н., доцент Медведкина Е.А., заведующий кафедрой 
мировой экономики РГЭУ (РИНХ), профессор кафедры финансового 
мониторинга 
и 
финансовых 
рынков 
РГЭУ 
(РИНХ) – предисловие, глава 2; 
− Чоп В.И., руководитель Межрегионального управления Федеральной службы по финансовому мониторингу по 
Южному федеральному округу – глава 3; 
− к.э.н., Шатский Г.Ю., руководитель Межрегионального управления Федеральной службы по финансовому мониторингу по Республике Крым и городу Севастополю – глава 1. 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ СОКРАЩЕНИЙ  
Аббревиатура 
Расшифровка 
ЕАГ 
Евразийская группа по борьбе с отмыванием денег 
и финансированием терроризма 
ИП  
Индивидуальный предприниматель 
ИФ 
Инвестиционный фонд 
МАНИВЭЛ 
Комитет экспертов Совета Европы по оценке мер 
противодействия легализации преступных доходов 
и финансированию терроризма 
НКО 
Некоммерческая организация 
НПО 
Научно-производственное объединение 
НПФ 
Негосударственный пенсионный фонд 
НФО 
Некредитные финансовые организации 
ОД/ФТ 
Отмывание преступных доходов и финансирование 
терроризма 
ОМУ 
Оружие массового уничтожения 
ООН 
Организация Объединенных Наций 
ОЭСР 
Организация экономического сотрудничества и 
развития 
ПВК 
Правила внутреннего контроля 
ПИФ 
Паевой инвестиционный фонд 
ПОД/ФТ 
Противодействие отмыванию (легализации) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма 
ПОД/ФТ/ФРОМУ Противодействие отмыванию (легализации) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма, распространению оружия массового уничтожения 
ПФР 
Подразделение финансовой разведки 
РГТФ 
Региональные группы по типу ФАТФ 
РЦБ 
Рынок ценных бумаг 
СБ ООН 
Совет безопасности Организации Объединенных 
Наций 
СР ПФР, Совет 
Совет руководителей подразделений финансовой 
разведки государств – участников Содружества Независимых Государств 
УНФПП 
Установленные нефинансовые предприятия и лица 
определенных профессий 
ФАТФ 
Группа разработки финансовых мер по борьбе с 
отмыванием денег 

Глава 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ  
ПРОТИВОДЕЙСТВИЯ ОТМЫВАНИЮ  
ПРЕСТУПНЫХ ДОХОДОВ И ФИНАНСИРОВАНИЮ 
ТЕРРОРИЗМА (ПОД/ФТ)  
 
1.1. Финансовый мониторинг: понятие и виды 
 
Общественная и экономическая опасность отмывания 
преступных доходов и финансирования терроризма предопределила необходимость борьбы с этими явлениями.  
Термин «мониторинг» дословно в переводе с английского языка означает постоянное наблюдение за каким-либо 
процессом с целью выявления его соответствия желаемому 
результату или первоначальным предположениям. Международная организация стандартизации определяет мониторинг 
как систематические проверки, надзор, обследования и определение состояния, проводимые для идентификации изменений требуемого или ожидаемого уровня функционирования1. 
Определение понятия «финансовый мониторинг» дано в 
работе Зубкова В.А. и Осипова С.К.: «…для обобщенного 
наименования мер противодействия отмыванию денег и финансированию терроризма и связанной с ними сферы деятельности применяется термин «финансовый мониторинг», 
означающий в данном контексте комплекс мер, принимаемых 
финансовыми учреждениями и компетентными государственными органами в целях предупреждения, выявления и 
пресечения операций, связанных с легализацией (отмыванием) доходов, полученных преступным путем, или финансированием терроризма»2. 
По субъектному составу в работе Зубкова В.А. и Осипова С.К. выделяются следующие виды (уровни) финансового 
                                                           
1 ИСО (2009 г.), Управление рисками – словарь (Руководство ИСО 73:2009 г.), ИСО, Женева, 
сайт: www.iso.org. 
2 Зубков В.А., Осипов С.К. Российская Федерация в международной системе противодействия легализации (отмыванию) преступных доходов и финансированию терроризма.  
2-е изд., перераб. и доп. М.: Городец, 2007. С. 103. 

мониторинга: «первичный финансовый мониторинг, участниками которого являются финансовые учреждения и иные лица, осуществляющие или участвующие в реализации операций с денежными средствами или иным имуществом; государственный 
финансовый 
мониторинг, 
осуществляемый 
уполномоченным органом (ПФР), надзорными и иными государственными органами»1. 
Национальная система противодействия отмыванию преступных доходов и финансированию терроризма (ПОД/ФТ) 
является более широким понятием, чем финансовый мониторинг. Исходя из структуры национальной системы ПОД/ФТ, 
следует вывод о том, что финансовый мониторинг является ее 
функцией. 
В России национальная система ПОД/ФТ определяется 
как «совокупность федеральных органов исполнительной 
власти, других государственных органов и организаций, реализующих государственную политику в сфере противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма во взаимодействии с организациями, осуществляющими операции с денежными средствами или иным имуществом, индивидуальными предпринимателями, являющимися страховыми брокерами, индивидуальными предпринимателями, осуществляющими скупку, куплю-продажу драгоценных металлов и драгоценных камней, ювелирных изделий из них и лома таких 
изделий, индивидуальными предпринимателями, оказывающими посреднические услуги при осуществлении сделок купли-продажи недвижимого имущества, адвокатами, нотариусами, лицами, осуществляющими предпринимательскую деятельность в сфере оказания юридических и бухгалтерских 
услуг, аудиторскими организациями, индивидуальными ауди                                                           
1 Зубков В.А., Осипов С.К. Российская Федерация в международной системе противодействия легализации (отмыванию) преступных доходов и финансированию терроризма.  
2-е изд., перераб. и доп. М.: Городец, 2007. С. 117.