Осуществление кредитных операций

ОСУЩЕСТВЛЕНИЕ 
КРЕДИТНЫХ 
ОПЕРАЦИЙ

Под редакцией Н.Е. Бровкиной, Е.П. Терновской

Москва
ИНФРА-М
2024

УЧЕБНИК

УДК 336.7(075.32)
ББК 65.26я723
 
О79

Р е ц е н з е н т ы:
И.В. Ларионова, доктор экономических наук, профессор, профессор 
Финансового университета при Правительстве Российской Федерации;
Ю.С. Евлахова, доктор экономических наук, доцент, заведующий 
кафедрой Ростовского государственного экономического университета;
И.В. Попова, доктор экономических наук, доцент, заведующий кафедрой банковского дела Донецкого нацио нального университета 
экономики и торговли имени М. Туган- Барановского

ISBN 978-5-16-018554-5 (print)
ISBN 978-5-16-111540-4 (online)
© Коллектив авторов, 2024

О79
  
Осуществление кредитных операций : учебник / Н.Е. Бровкина, Е.П. Терновская, А.Е. Ушанов, Е.П. Шаталова, М.Т. Белова ; под 
ред. Н.Е. Бровкиной, Е.П. Терновской. —  Москва : ИНФРА-М, 
2024. — 306 с. —  (Среднее профессио нальное образование). —  DOI 
10.12737/2023030.
ISBN 978-5-16-018554-5 (print)
ISBN 978-5-16-111540-4 (online)
В учебнике нашли отражение результаты теоретических исследований 
кредитного рынка и современной практики осуществления кредитных операций. Обобщен опыт применения сквозных цифровых технологий в работе с клиентами, в процедурах предоставления кредита, оценки кредитоспособности заемщиков, обеспечения его возвратности и в управлении 
кредитным риском. Проведенный анализ статистического и фактического 
материала, представленного в учебнике, позволяет глубже понять современное состояние и проблемы кредитной деятельности коммерческих банков и оценить направления ее дальнейшего развития.
Соответствует требованиям федеральных государственных образовательных стандартов среднего профессио нального образования последнего 
поколения.
Предназначен для обучающихся в системе среднего профессио нального 
образования по специальности 38.02.07 «Банковское дело», а также 
для практических работников и всех интересующихся современными подходами к организации кредитного процесса на разных уровнях управления 
коммерческим банком.

УДК 336.7(075.32)
ББК 65.26я723

Авторский коллектив

Бровкина Наталья Евгеньевна, доктор экономических наук, доцент, профессор кафедры банковского дела и монетарного регулирования Финансового факультета Финансового университета при Правительстве Российской Федерации —  главы 2, 6, параграф 7.4.
Терновская Елена Петровна, кандидат экономических наук, 
доцент, профессор кафедры банковского дела и монетарного регулирования Финансового факультета Финансового университета 
при Правительстве Российской Федерации —  введение, параграфы 
1.2, 1.3, 7.2, 7.3.
Ушанов Александр Евгеньевич, кандидат экономических наук, 
доцент, доцент кафедры банковского дела и монетарного регулирования Финансового факультета Финансового университета 
при Правительстве Российской Федерации —  главы 3, 4.
Шаталова Елена Петровна, кандидат экономических наук, 
доцент, доцент кафедры банковского дела и монетарного регулирования Финансового факультета Финансового университета 
при Правительстве Российской Федерации —  глава 5, параграф 7.1.
Белова Марианна Толевна, кандидат экономических наук, 
доцент кафедры банковского дела и монетарного регулирования 
Финансового факультета Финансового университета при Правительстве Российской Федерации —  параграф 1.1.

Введение

Банковский кредит играет важную роль в развитии экономики 
любой страны. С его помощью удовлетворяются потребности хозяйствующих субъектов в финансовых ресурсах, что позволяет предприятиям поддерживать непрерывность своей деятельности и увеличивать инвестиции в свое развитие, а населению —  приобретать 
необходимые товары и услуги, расширяя спрос на них и способствуя 
росту производства в стране. При этом банки должны постоянно совершенствовать организацию кредитования, учитывая изменение 
ситуации в нацио нальной и мировой экономике, развитие правовых 
норм, внедрение цифровизации в банковскую деятельность.
На эффективность организации кредитных операций в современных условиях оказывает влияние целый комплекс внутренних 
и внешних факторов. К внутренним факторам относятся эволюция 
методических подходов к предоставлению кредитных ресурсов 
с позиции риск-ориентированного подхода, развитие и ужесточение требований центрального банка к проведению кредитных 
операций, усиление конкуренции на рынке кредитных услуг, в том 
числе со стороны некредитных финансовых организаций и электронных платформ. Существенное влияние на организацию процесса 
кредитования оказывает цифровая трансформация банковской деятельности, которая позволяет, с одной стороны, расширять возможности сбора информации о потенциальных заемщиках, с другой — 
совершенствовать способы предоставления кредитов.
К внешним факторам можно отнести ограничение деятельности крупнейших российских банков на международных рынках 
капитала и негативное воздействие геополитических рисков. Это, 
в свою очередь, требует усиления внимания к поиску инвестиционных ресурсов в рамках нацио нальной экономики, прежде всего 
на основе расширения долгосрочного кредитования и повышения 
его доступности для предприятий.
Кроме того, сохранение структурных ограничений в российской 
экономике обусловливает необходимость эффективного использования кредитного механизма для активизации процессов трансформации сбережений предприятий и населения в инвестиции. В таких 
условиях от банков требуются внедрение и развитие новых видов 
долгосрочных кредитов, включая прежде всего синдицированное 
кредитование и проектное финансирование.
Данные обстоятельства подтверждают актуальность овладения 
студентами теоретическими и практическими навыками в сфере 

организации и эффективной реализации кредитной деятельности 
коммерческих банков.
В настоящем учебнике рассматриваются теоретические положения, касающиеся сущности, функций кредита и закономерностей 
его движения, организационных основ кредитования; дан анализ 
особенностей нормативно- правового регулирования кредитной 
деятельности банков.
Теоретическая часть учебника дополнена описанием методических требований и этапов разработки кредитной политики 
банков, перечня и состава докумен  тов, регламентирующих отдельные ее аспекты.
Рассмотрено состояние современного кредитного рынка, тенденции его развития, а также эволюция его инфраструктуры.
В разделах учебника, посвященных практическим вопросам организации кредитного процесса, отражены все существенные аспекты 
различных этапов процесса банковского кредитования юридических 
и физических лиц, предприятий малого и среднего бизнеса.
Отдельные главы учебника посвящены характеристике кредитного рынка, видам кредитов, особенностям их предоставления 
с учетом ряда правовых и организационных факторов, перспектив 
их дальнейшего развития. Приведены актуальные данные, характеризующие современное состояние соответствующего сегмента 
рынка кредитных продуктов.
Исследованы вопросы оптимизации уровня кредитных рисков, 
направления деятельности банка по обеспечению возвратности 
кредитных средств, что позволяет поддерживать баланс между прибыльностью и рискованностью кредитных операций.
Учитывая требования современной цифровизации финансового 
рынка, уделено особое внимание особенностям трансформации 
кредитного рынка и развитию «сквозных» цифровых технологий, 
которые в той или иной мере находят отражение в организации 
кредитной деятельности банков. Их внедрение позволяет обеспечить прозрачность информации о кредитных продуктах, повысить 
их доступность для населения и предприятий, способствует развитию добросовестной конкуренции на кредитном рынке.
В конце каждой главы содержатся контрольные вопросы и задания, что дает обучающимся возможность определить степень 
освоения ими основных положений соответствующей темы.
Ознакомившись с материалами учебника, обучающиеся получат 
всестороннее представление об особенностях осуществления кредитных операций коммерческого банка в современных условиях.

Глава 1. 

СОДЕРЖАНИЕ КРЕДИТНЫХ ОПЕРАЦИЙ БАНКА

1.1. НЕОБХОДИМОСТЬ, СОДЕРЖАНИЕ И РОЛЬ КРЕДИТОВАНИЯ

В современной рыночной экономике невозможно представить 
деятельность предприятий без использования заемных средств как 
для обеспечения их текущей деятельности, так и при финансировании расширения и модернизации их деятельности. Активно используют кредитные ресурсы и физические лица, что позволяет им 
удовлетворять свои насущные потребности, не накапливая заранее 
необходимую сумму. Такие возможности кредитования связаны 
как с сущностью кредита, так и с преимуществами банковского 
кредитования.
Считается, что проявления первых кредитных отношений наблюдались задолго до зарождения государства, возникновения 
бартерного обмена, появления денег в роли всеобщего эквивалента. 
Первыми кредитными сделками можно считать передачу предметов труда, предназначенных для коллективного использования 
в родовой общине, во временное пользование отдельным членам 
общины с последующим возвратом.
Можно отметить деятельность первых банкирских домов, 
выдававших кредиты на строительство ирригационных сооружений, дорог, реализацию отдельными купцами своих товаров 
на условиях отсрочки платежа, предоставление займов ростовщиками на условиях платности и возвратности.
По мере развития производительных сил и торговли возрастало 
и значение кредита как важного источника развития нацио нальной 
и мировой экономики, хотя его роль и раньше, и сейчас оценивается неоднозначно.
Так, Ж.-Б. Сэй (1767–1832) отмечал положительную роль кредита, указывал, что «кредит полезен, ибо дает возможность капиталу переходить из рук тех, кто не может употребить его с пользой, 
в руки тех, кто это сделать может». По мнению К. Маркса, ссудный 
капитал представляет собой «капитал не только для самого себя, 
но и капитал для других».
«Ссудный капитал —  денежный капитал, который передается 
в ссуду его собственником с условием возврата за плату в виде процентов. Ссудный капитал выступает особой исторической формой 

капитала, качественное отличие которой от такой категории, как 
деньги, заключается в том, что это одна из форм самовозрастающей (выделено нами. —  Авт.) стоимости, в то время как деньги 
сами по себе прироста не дают» 1. Такая трактовка характеризует 
кредитные отношения на ранних стадиях развития рыночной экономики, когда заемные средства в основном использовались для производительных целей. Однако по мере развития коммерческой формы 
кредита, потребительского кредитования и ипотеки кредит стал рассматриваться как более широкое понятие, чем ссудный капитал.
Так, с середины XIX в. получила популярность капиталотворческая теория кредита. Основные ее положения были сформулированы шотландским экономистом и финансистом Дж. Ло и английским экономистом Г. Маклеодом и заключались в следующем:
 
– кредит выступает в качестве одного из решающих факторов 
развития экономики;
 
– структурами, «производящими» кредит, выступают банки;
 
– кредит способствует возрастанию прибыли, следовательно, 
является производительным капиталом.
Дж. Ло (1671–1729) представления о кредите связывал с увеличением количества денег, полагая, что новые кредиты, расширяя 
денежное обращение, увеличивают и массу капиталов, снижают 
уровень ссудного процента. В этом процессе особая роль отводилась банкам: «Чем больше банки выдают кредитов, тем больше они 
создают денег и приносят доходов своей стране» 2.
Генри Д. Маклеод (1821–1902) полагал, что именно банковская 
деятельность представляет мощный механизм увеличения движущей силы капитала: «Деньги и кредит, имея покупательную 
силу, являются богатством». «Кредит приносит прибыль», по это му 
является «производительным капиталом», а банки —  это «фабрики 
кредита», ибо они создают кредит, а значит, и капитал.
В начале XX в. капиталотворческая теория кредита была развита в работах таких экономистов, как А. Ган, Й. Шумпетер, 
Дж.М. Кейнс и Р. Хоутри, Э. Хансен. Особая роль при этом отводилась банкам, которые:
 
– выполняют в экономике ведущую роль в качестве основного посредника в процессе трансформации сбережений в инвестиции;
 
– проводят активные операции, являющиеся основой их деятельности.

1 
Финансы, деньги, кредит: учебник / под ред. М.А. Абрамовой, Е.В. Маркиной. М.: КноРус, 2017. С. 144.
2 
Лаврушин О.И. Эволюция теории кредита и его использование в современной экономике. М.: КноРус, 2016. С. 115.

При этом кредит создает депозиты, т.е. выступает в качестве 
источника банковского капитала, а как источник капитала он является фактором финансирования расширенного воспроизводства 
и обеспечения экономического роста. Именно кредит позволяет сократить время на удовлетворение потребностей предприятий и населения.
Сущность кредита можно определить как движение стоимости 
на началах возвратности в интересах реализации индивидуальных 
и общественных потребностей.
«Объектом кредитных отношений является ссуженная стоимость, которая представляет собой движение средств на началах 
возвратности. Передача, получение и использование ссуженной 
стоимости происходят на условиях, присущих только кредитному 
процессу: платности, срочности, а также обеспеченности и целенаправленности» 1.
Реализация положительной роли кредита основана прежде 
всего на кругообороте капитала, характерными особенностями которого являются непрерывность, с одной стороны, и периодические 
колебания в объеме денежных средств —  с другой. Такие колебания 
связаны с изменением потребностей в ресурсах и источниках их покрытия при движении основного и оборотного капитала.
Так, в кругообороте основного капитала можно выделить следующие временные периоды:
 
– высвобождение ресурсов (в виде амортизационных отчислений);
 
– необходимость осуществления значительных затрат, накопление которых требует длительного времени, для замены изношенного или морально устаревшего оборудования новым.
В свою очередь, колебания в кругообороте оборотного капитала 
связаны с такими факторами, как:
 
– сезонный характер производства в отдельных отраслях, например в сельском хозяйстве;
 
– разрывы между временем производства продукции и временем ее реализации, получением выручки (присущи практически всем отраслям);
 
– в ряде случаев неравномерность импортных поставок, которая особенно существенна в условиях высокой зависимости ряда производств от них, а также при наличии нега
1 
Банковское дело: современная система кредитования: учеб. пособие / 
О.И. Лаврушин, О.Н. Афанасьева. 7-е изд., перераб. и доп. М.: КноРус, 2021. 
358 с. (Бакалавриат и магистратура). С. 11.

тивных геополитических факторов (например, санкционных 
ограничений);
 
– зависимость от колебаний цен на рынке (особенно на фоне 
сильного влияния инфляционных факторов и ожиданий) и др.
Таким образом, периодически, с одной стороны, происходит временное высвобождение денежных средств, с другой —  появляется 
потребность в их привлечении. И именно кредит позволяет устранить такие несоответствия, что отвечает интересам как общества 
в целом, так и его отдельных представителей —  хозяйственных 
предприятий и физических лиц.
Для того чтобы возможности кредита были реализованы наиболее эффективно, требуются определенные предпосылки. С одной 
стороны, деятельности участников кредитных отношений должны 
быть присущи юридическая самостоятельность и способность погашать связанные с использованием кредита обязательства. С другой 
стороны, должно иметь место взаимное совпадение интересов 
сторон кредитной сделки.
Сущность кредита современные трактовки определяют как:
 
– взаимоотношения между кредитором и заемщиком;
 
– возвратное движение стоимости;
 
– движение платежных средств на началах возвратности;
 
– движение ссуженной стоимости;
 
– движение ссудного капитала;
 
– размещение и использование ресурсов на началах возвратности;
 
– предоставление настоящих денег вместо будущих.
При этом в движении кредита можно выделить несколько последовательных этапов (рис. 1.1).
Так, первым этапом выступает размещение временно свободных средств, и именно на этом этапе формируются объем 
и условия предложения кредитных ресурсов. При этом кредиторами оценивается потенциальный спрос, анализируется надежность и добросовестность заемщика, которые определяют вероятность своевременного возврата кредитных средств, учитываются 
дополнительные факторы, влияющие на уровень доверия в отношениях между кредитором и заемщиком. На данном этапе необходимо 
прежде всего оценить вероятность возврата ссуженных средств, который может происходить в форме:
 
– стоимости, высвобожденной из оборота заемщика, в виде 
части его выручки от реализации;
 
– стоимости залогового имущества, предоставленного заемщиком по ссуде, если такое условие предусматривалось 

кредитным соглашением между заемщиком и кредитором, 
или стоимости обязательств, погашаемых поручителем 
или гарантом по кредитной сделке.

Размещение временно сводобных средств в соответствии 
с размером совокупного спроса на кредитные ресурсы

Получение кредита для удовлетворения потребностей 
заемщика 

Использование кредита в обороте заемщика 

Возвращение кредитных средств с приростом 

Рис. 1.1. Этапы предоставления кредита и их содержание

На втором этапе —  получение кредита заемщиком —  основное 
значение имеют потребности заемщика. Данная стадия предусматривает удовлетворение заемщиком своих временных финансовых 
потребностей за счет кредитных ресурсов банка.
Третий этап —  использование кредита —  предполагает, что 
заемщик будет вкладывать полученные средства в оборот своего 
основного или оборотного капитала.
На четвертом этапе осуществляется возвращение кредита 
с приростом.
Такая последовательность этапов предоставления кредита обеспечивает его возвратность. Именно возвратность отличает кредит 
от других стоимостных категорий, выступает его всеобщим свойством.
«Истоки кредита следует видеть в сфере обращения общественного продукта, в сфере обмена, в сфере предоставления (передачи), получения, использования и возврата ссуженных стоимостей, в сфере обмена результатами общественного труда» 1, что 
проявляется в том числе в функциях кредита, «отражающих его ак
1 
Лаврушин О.И. Эволюция теории кредита и его использование в современной экономике. М.: КноРус, 2016. С. 256.