Финансы, денежное обращение и кредит

ФИНАНСЫ, 
ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ 
И КРЕДИТ

Л.Н. КОРШУНОВА
Н.А. ПРОДАНОВА
Е.И. ЗАЦАРИННАЯ
Т.Г. БОНДАРЕНКО

Под редакцией Л.Н. Коршуновой

Москва
ИНФРА-М
2023

УЧЕБНОЕ ПОСОБИЕ

УДК 336(075.32)
ББК 65.26я723
 
К66

Р е ц е н з е н т ы:
Н.В. Чумакова, кандидат экономических наук, доцент, доцент кафедры экономики и управления Азово-Черноморского инженерного 
института — филиала Донского государственного аграрного университета в г. Зернограде;
Е.Ю. Сидорова, доктор экономических наук, профессор, профессор 
кафедры промышленного менеджмента Национального исследовательского технологического университета «МИСИС» 

ISBN 978-5-16-017036-7 (print)
ISBN 978-5-16-109608-6 (online)

© Коршунова Л.Н., Проданова Н.А., 
Зацаринная Е.И., Бондаренко Т.Г., 
2023

Коршунова Л.Н.
К66  
Финансы, денежное обращение и кредит : учебное пособие / 
Л.Н. Коршунова, Н.А. Проданова, Е.И. Зацаринная, Т.Г. Бондаренко ; 
под ред. Л.Н. Коршуновой. — Москва : ИНФРА-М, 2023. — 261 с. — 
(Среднее профессио нальное образование). — DOI 10.12737/1550594.

ISBN 978-5-16-017036-7 (print)
ISBN 978-5-16-109608-6 (online)
В учебном пособии системно изложен учебный материал, дающий целостное представление о сущности, функциях и роли финансов, структуре 
финансовой системы Российской Федерации, функцио нальных основах 
управления финансами и финансовом контроле, принципах организации 
бюджетной системы и бюджетного процесса в Российской Федерации, 
назначении государственных внебюджетных фондов, принципах организации финансов хозяйствующих субъектов, а также отражающий другие 
актуальные вопросы. Для самопроверки полноты освоения учебного материала в конце каждой главы помещены тесты текущего контроля.
Соответствует требованиям федеральных государственных образовательных стандартов среднего профессио нального образования последнего 
поколения.
Предназначено для студентов средних учебных заведений, обучающихся по специальности 38.02.06 «Финансы». Может быть использовано 
также как учебное пособие для студентов, обучающихся по другим экономическим специальностям и направлениям подготовки.

УДК 336(075.32)
ББК 65.26я723

Авторский коллектив

Коршунова Л.Н., кандидат экономических наук, доцент кафедры 
экономики Нацио нального исследовательского технологического 
университета «МИСиС» — гл. 6, 9, 10, параграф 11.1.
Проданова Н.А., доктор экономических наук, доцент, профессор 
базовой кафедры финансового контроля, анализа и аудита Главного контрольного управления города Москвы Российского экономического университета имени Г.В. Плеханова — гл. 4, 5, 8.
Зацаринная Е.И., кандидат экономических наук, доцент базовой 
кафедры финансового контроля, анализа и аудита Главного контрольного управления города Москвы Российского экономического 
университета имени Г.В. Плеханова — гл. 3, 7.
Бондаренко Т.Г., кандидат экономических наук, доцент, заместитель директора Высшей школы финансов, доцент кафедры финансов устойчивого развития Российского экономического университета имени Г.В. Плеханова — гл. 1, 2, пара графы 11.2, 11.3.

Заведовать финансами, значит заведовать, 
в большей или меньшей степени, всеми материальными и умственно-духовными силами 
народа.
И. Шилль

Введение

В настоящее время к финансовым специалистам предъявляются высокие требования: они должны иметь разносторонние 
знания, уметь принимать обоснованные и продуманные решения, 
владеть методикой финансовых расчетов и финансового анализа. 
Чтобы успешно управлять системой финансовых отношений, специалист должен хорошо разбираться в сфере финансов, знать ее 
особенности, уметь правильно и своевременно использовать финансовые методы, рычаги и стимулы для достижения наибольшей 
эффективности хозяйствования. Важную роль в подготовке квалифицированных специалистов, ориентирующихся в рыночных 
условиях, играет учебная дисциплина «Финансы, денежное обращение и кредит». Изучение учебной дисциплины является частью 
программы подготовки специалистов среднего звена в соответствии с Федеральным государственным образовательным стандартом среднего профессио нального образования по специальности 38.02.06 «Финансы»1.
Представленный в учебном пособии материал позволит студентам глубоко изучить теорию и практику организации финансов 
в целом, отраслей и звеньев их системы, учитывая мировой и отечественный опыт, а также последние изменения в финансовом законодательстве России.
Учебное пособие подготовлено в соответствии с Примерной 
рабочей программой учебной дисциплины «ОП.06 Финансы, денежное обращение и кредит», разработанной Федеральным учебнометодическим объединением в системе среднего профессионального образования по укрупненной группе профессий, специальностей 38.00.00 «Экономика».

1 
Приказ Минобрнауки России от 05.02.2018 № 65 «Об утверждении федерального государственного образовательного стандарта среднего профессионального образования по специальности 38.02.06 Финансы» (зарегистрировано в Минюсте России 26.02.2018 № 50134).

В результате изучения учебной дисциплины обучающиеся 
будут:
 
• знать основные понятия, используемые в сфере бюджетных отношений; виды бюджетов и структуру бюджетной 
системы РФ, источники формирования бюджетов и направления использования бюджетных средств виды финансовой 
политики, принципы финансовой политики и механизм ее 
реализации, финансовые отношения, влияющие на хозяйственную деятельность организации; виды ценных бумаг, 
иных финансовых инструмен тов и форм расчетов, используемых в хозяйственной деятельности организации; особенности биржевой торговли; нацио нальные и международные 
финансовые институты, нормативные правовые акты Российской Федерации в области финансовой деятельности, методику использования официальных интернет-источников 
финансовой информации;
 
• уметь применять профессио нальную терминологию; проводить 
анализ структуры доходов, расходов, источников финансирования дефицита бюджетов бюджетной системы РФ; проводить 
анализ финансовой политики государства, оценивать влияние 
налоговой нагрузки на финансовую систему, выявлять преимущества и недостатки отдельных видов ценных бумаг, финансовых инструмен тов и форм расчетов; рассчитывать доходность 
финансовых инструмен тов; работать с информацией финансово-правового характера для регулирования финансовой деятельности; пользоваться интернет-источниками: сайтами министерств, ведомств, Центрального банка Российской Федерации 
(Банка России, ЦБ РФ), справочно-правовыми системами 
(например, «КонсультантПлюс») и др., с целью получения информации, способствующей принятию обоснованного решения 
в рамках хозяйственной деятельности субъекта.
Учебное пособие разделено на пять разделов. Первый раздел 
содержит три главы, которые посвящены системе денежного 
обращения. Рассмотрен закон денежного обращения, основные 
типы и элемен ты денежных систем, сущность, функции и виды 
денег.
Во втором разделе, состоящем из двух глав, раскрывается 
сущность финансов, их функции, описывается структура финансовой системы и государственных финансов, а также излагаются 
принципы функционирования бюджетной системы и основы бюджетного устройства, принципы финансовой политики и финансового контроля.

Третий раздел формирует у студентов понятие о сущности страхования, принципах страхования, организации страхового дела 
в Российской Федерации.
Четвертый раздел раскрывает кредит как экономическую категорию, описывает кредитную и банковскую системы России.
В пятом разделе рассматриваются финансы в системе международных экономических отношений.
В конце каждой главы приведены тесты текущего контроля 
для оценки уровня усвоения материала обучающимися.

Раздел I. 
ДЕНЬГИ. ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ

Глава 1. 
ДЕНЬГИ, СУЩНОСТЬ И ФУНКЦИИ. 
РОЛЬ ДЕНЕГ В ЭКОНОМИКЕ

1.1. ДЕНЬГИ. НЕОБХОДИМОСТЬ И ПРЕДПОСЫЛКИ 
ВОЗНИКНОВЕНИЯ. ЭВОЛЮЦИОННАЯ 
И РАЦИОНАЛИСТИЧЕСКАЯ КОНЦЕПЦИИ. 
СУЩНОСТЬ И ФУНКЦИИ

Деньги — экономическая категория, являющаяся проявлением 
и неотъемлемой частью процесса построения общественных отношений. С одной стороны, деньги выступают в качестве самостоятельной формы меновой стоимости, с другой — выступают в качестве средства обращения, средства платежа и средства накопления.
Возникновение денег обусловлено факторами производства 
и экономических отношений в обществе в определенных условиях, 
и в дальнейшем деньги являются движущей силой их развития. 
При изменении условий развития экономических отношений появляются новые или видоизменяются предыдущие особенности 
функционирования денег.
Предпосылки появления денег представлены на рис. 1.1.
Деньги появились в глубокой древности в связи с необходимостью обмена товарами. Несмотря на то что проблемы денег и их 
появления изучаются очень давно, среди экономистов существуют 
разногласия, касающиеся причин возникновения денег.
В настоящее время принято рассматривать две основные 
концепции возникновения денег: эволюционную и рацио налистическую, каждая из которых применяет принципиально разные 
подходы, объясняя необходимость появления денег.

Непосредственные предпосылки появления денег

Переход от натурального 
хозяйства к производству товаров 
и об мену товарами

Имущественное обособление 
производителей товаров — 
собственников изготовляемой 
продукции

Рис. 1.1. Предпосылки появления денег

Рацио налистическая концепция возникла исторически первой. 
Приверженцы этой концепции объясняют происхождение денег 
появлением соглашения между людьми в результате необходимости облегчения и рацио нализации процесса обмена товарами. 
Для этого потребовались специальные инструмен ты. В основе 
этой концепции лежит субъективистско-психологический подход 
к происхождению денег. Впервые этот подход описал Аристотель, 
и данный подход являлся господствующим до XVII в. Его придерживаются и многие современные экономисты. Так, по мнению 
П. Самуэльсона, деньги — это искусственная социальная условность; М. Фридмен считает, что это экспериментальная теоретическая конструкция.
Таким образом, сторонники рацио налистической концепции 
полагают, что деньги были изобретены в качестве технического 
инструмента обмена для его облегчения, ускорения и повышения эффективности. Деньги рассматриваются ими в первую 
очередь как продукт сознания людей, хотя они признают, что 
деньги неразрывно связаны с процессами развития производства 
и обмена.
Эволюционная концепция происхождения денег в отечественной экономической литературе является общепризнанной. 
Впервые она была разработана К. Марксом. Согласно эволюционной концепции деньги представляют собой не технический инструмент обмена, а исторически определенную форму экономических отношений между людьми в процессе товарного обмена 
(рис. 1.2).

Сущность денег проявляется в их функциях, которые отражают возможности и особенности их использования, а также 
в роли денег, состоящей в достижении с их помощью определенных результатов.
Функциям денег присущи устойчивость, стабильность, они мало 
подвержены изменениям, в то время как, например, роль денег 
в раз личных условиях может меняться. Особенности функций состоят в том, что они в большинстве случаев осуществляются лишь 
деньгами.

Деньги появились не одномоментно, в силу какого-либо государственного закона или соглашения, а стихийно, в результате длительного 
процесса развития обменных отношений 

Следовательно, деньги имеют товарное происхождение 

В основе обмена товаров с помощью денег лежит стоимость, 
т.е. общественный труд, затраченный в процессе производства товара 
и овеществленный в нем

Поначалу обмен был случайным

С развитием общественного 
разделения труда, производства 
и обмена выделился один товар 
(как всеобщий эквивалент), который и стал играть роль денег

Рис. 1.2. Эволюционная концепция денег

Деньги выполняют следующие пять функций, представленных 
на рис. 1.3.
В современной рыночной экономике функции денег претерпели видоизменения. Товарно-денежные отношения приобрели 
всеобщий и глобальный характер. Таким образом, все без исключения товары, услуги, природные и интеллектуальные ресурсы, 
а также труд и способности людей оцениваются сегодня в денежной форме.

Функция 
меры 
стоимости

Функция 
средства 
обращения

Функция 
мировых 
денег

Функция 
средства 
накопления

Функция 
средства 
платежа

• Выступая мерой стоимости, деньги тем самым измеряют стоимость всех остальных товаров как всеобщий 
эквивалент. Стоимость товара, выраженная в деньгах, 
называется его ценой. На рынке цены могут отклоняться вверх или вниз от стоимости (в зависимости 
от соотношения спроса и предложения)

• В качестве средства обращения (обмена) деньги 
обслуживают товарный оборот, т.е. выступают посредником при купле-продаже товаров. Участие денег 
в обмене составляет лишь момент обращения. Эту 
функцию могут выполнять неполноценные бумажные 
и кредитные деньги

• В функции мировых денег (в качестве международных 
платежных средств) они выступают при расчетах 
по платежным балансам. Как покупательное средство 
деньги используются при покупке товаров с их 
оплатой наличными

• Деньги становятся воплощением общественного 
накопления и должны сохранять свою стоимость в течение определенного периода. Накопление и сбережение денежных средств как капитала стало условием 
расширенного воспроизводства и экономического 
роста. Накопленную сумму можно употребить на инвестиции. Практикуется накопление в виде золота, 
иностранной валюты, недвижимости, ценных бумаг

• Функция денег как средства платежа появилась 
в связи с развитием кредитных отношений, т.е. с возможностью отсрочки платежа. Налицо разрыв между 
продажей (покупкой) товара и его денежной оплатой

Рис. 1.3. Функции денег

1.2. ЭВОЛЮЦИЯ ФОРМ И ВИДОВ ДЕНЕГ. 
СОВРЕМЕННЫЕ ФОРМЫ ДЕНЕГ. НОРМАТИВНЫЕ ПРАВОВЫЕ 
АКТЫ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ, ОПРЕДЕЛЯЮЩИЕ 
СОВРЕМЕННОЕ ПРЕДСТАВЛЕНИЕ О ДЕНЬГАХ

Роль всеобщего эквивалента долгое время выполняли благородные металлы, золото и серебро, а со второй половины XIX в. —