Страховой менеджмент

ǻ.ǻ. ǻȖȘȡșȖțȎ, ǻ.Dz. ȋȞȖȎȦȐȖșȖ
ǿȠȞȎȣȜȐȜȗ
ȚȓțȓȒȔȚȓțȠ
ǾȓȘȜȚȓțȒȜȐȎțȜ ȁȥȓȏțȜ-ȚȓȠȜȒȖȥȓȟȘȖȚ ȤȓțȠȞȜȚ
«ǽȞȜȢȓȟȟȖȜțȎșȪțȩȗ ȡȥȓȏțȖȘ» Ȑ ȘȎȥȓȟȠȐȓ ȡȥȓȏțȜȑȜ ȝȜȟȜȏȖȭ
Ȓșȭ ȟȠȡȒȓțȠȜȐ ȐȩȟȦȖȣ ȡȥȓȏțȩȣ ȕȎȐȓȒȓțȖȗ, ȜȏȡȥȎȬȧȖȣȟȭ
ȝȜ ȟȝȓȤȖȎșȪțȜȟȠȭȚ «ȂȖțȎțȟȩ Ȗ ȘȞȓȒȖȠ», «ǯȡȣȑȎșȠȓȞȟȘȖȗ ȡȥȓȠ,
ȎțȎșȖȕ Ȗ ȎȡȒȖȠ», «ǸȜȚȚȓȞȤȖȭ», «ǮțȠȖȘȞȖȕȖȟțȜȓ ȡȝȞȎȐșȓțȖȓ»
ǺȜȟȘȐȎ  z17

УДК 005::[338.46:368](470+571)(075.8)
ББК 65.271(2Рос)-21я73-1  
       Н65 
Р е ц е н з е н т ы :  
заслуженный деятель науки РФ, 
доктор экономических наук, профессор Г.Б. Поляк 
доктор экономических наук, профессор Ю.Т. Ахвледиани
(кафедра страхования и актуарных расчетов РЭА им. Г.В. Плеханова) 
Никулина, Надежда  Николаевна. 
Н65     Страховой менеджмент: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», «Коммерция», 
«Антикризисное управление» / Н.Н. Никулина, Н.Д. 
Эриашвили. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 7 
— 703 с. 
I. Эриашвили, Нодари Дарчоевич. 
ISBN 978-5-238-02089-1 
Агентство CIP РГБ 
Изложены основные положения национальной страховой отрасли 
России, ее состояния и перспективы развития, основы страхового предпринимательства, вопросы риск-менеджмента, стратегия развития страхового рынка. 
Приводятся характеристики составляющих страхового менеджмента, 
их соподчиненность, задачи, принципы и функции страхового менеджмента в условиях кризиса (антикризисный менеджмент). 
Подробно раскрыты темы: менеджмент андеррайтинга, маркетинга, 
финансов, особенности ценообразования, инвестиционный и налоговый 
менеджмент. Отражены все последние изменения нормативно-правовой 
базы в области страхового предпринимательства. 
Для студентов, аспирантов, обучающихся по специальности «Страхование», а также другим экономическим специальностям и направлениям, 
преподавателей и практиков в области страхового предпринимательства. 
ББК 65.271(2Рос)-21я73-1
ISBN 978-5-238-02089-1 
© ИЗДАТЕЛЬСТВО ЮНИТИ-ДАНА, 2011 
 
    
Принадлежит исключительное право на использование и распространение 
издания (ФЗ ¹ 94-ФЗ от 21 июля 2005 г.).  
Воспроизведение всей книги или какой-либо ее части любыми средствами или в 
какой-либо форме, в том числе в Интернет-сети, запрещается без письменного 
разрешения издательства. 
© Оформление «ЮНИТИ-ДАНА», 2011 

ǼȀ ǮǰȀǼǾǼǰ
Развитие рыночных отношений в национальной страховой системе (НСС) России сопровождается возникновением многообразных проблем социального и экономического характера по защите 
имущественных интересов физических лиц и корпоративных клиентов. Успешная страховая деятельность требует от субъектов НСС 
знания специфики страхового рынка и в значительной мере зависит 
от их способности вовремя, умело, с помощью современных методов и приемов управлять складывающимися ситуациями, предопределять эффективные действия страховых организаций, посредников, потребителей-страхователей. Действенным инструментом для 
этого служит страховой менеджмент, применяемый во всем цивилизованном мире. 
Страховой менеджмент — чисто рыночное понятие, один из 
основополагающих видов деятельности субъектов страхового рынка.  
В страховом предпринимательстве необходим коммерческий стиль 
мышления, в основе которого лежат выбор организационноправовой формы собственности, создание рациональной структуры 
управления, самостоятельность экономического поведения, ответственность перед страхователями, государством, правильное распоряжение всеми видами ресурсов и полученной прибылью. 
В условиях рыночной конкуренции страховщик должен быть 
информационно обеспечен, умело анализировать рыночную ситуацию, 
сопоставлять свою деятельность с конкурентами-страховщиками, 
разрабатывать мероприятия по ее совершенствованию, т.е. владеть 
теорией и практикой менеджмента с учетом особенностей страхового предпринимательства. 
Особая роль страховому менеджменту отводится при подготовке 
специалистов для страховой отрасли. В качестве учебной дисцип

лины «Страховой менеджмент» входит в программу обучения в 
высших и средних специальных учебных заведениях по специализации «Страхование». В учебном пособии «Страховой менеджмент» 
поставлена задача упорядочения, систематизации в логической последовательности всех сторон страхового менеджмента применительно к российской национальной страховой системе. 
Учебное пособие «Страховой менеджмент» поможет студентам: 
x узнать специфику российского страхового рынка, сущность и 
роль страхового менеджмента в современных социально-экономических условиях, классификацию и характеристики субъектов, объектов и комплекса составляющих страхового менеджмента; 
x правильно применять методы и приемы принятия эффективных управленческих решений за счет использования полученных теоретических знаний в области страхового менеджмента;
x получить представление об инструментах менеджмента в 
страховом предпринимательстве, успешном их формировании 
и реализации в интересах субъектов страхового рынка; 
x получить навыки организации и проведения маркетинговых 
исследований в области национальной страховой системы; 
x находить недостатки в деятельности страховых организаций и 
давать рекомендации по ее совершенствованию.
В г л а в е 1  учебного пособия освещаются основы национальной страховой системы. Дается характеристика системного подхода 
к НСС, особенностей государственного регулирования и надзора за 
страховой деятельностью. Прокомментированы приоритетные направления «Стратегии развития страховой деятельности РФ на период до 2013 года». 
Основы страхового предпринимательства рассмотрены в г л а -
в е 2 с позиции структурных составляющих страхового менеджмента, роли участников страховых отношений в создании, продвижении страховых продуктов и страховых услуг. Рассмотрены варианты 
организационно-штатной структуры страховых организаций, взаимосвязей «страховщик — страхователь», «агент — андеррайтер». 
Отдельно рассмотрены вопросы риск-менеджмента в страховом 
предпринимательстве, признаки классификации рисков ( г л а в а  3). 
Представлена новая парадигма риск-менеджмента в страховом пред

ǼȠ ȎȐȠȜȞȜȐ
5
принимательстве на федеральном и региональном уровнях. Составлена модель взаимосвязи процесса управления рисками и 
страховой защиты. Проведена классификация страховых и нестраховых посредников, раскрыта сущность стратегий страховых 
организаций, принципы построения и разработки гаммы страховых продуктов, прогнозируется развитие страхового рынка в свете «Стратегии». 
В главе «Менеджмент маркетинга в страховом предпринимательстве» приведен понятийный аппарат, цели и задач менеджмента 
маркетинга в страховом предпринимательстве. Характеризуются 
особенности маркетинговой среды и маркетингового комплекса, 
прогнозирование вариантов потребителей и роль маркетолога в 
этом процессе. 
Финансовый менеджмент характеризует структуру финансовых 
ресурсов страховой организации, управление капиталом и особенности его резервирования. Рассматриваются особенности определения финансового результата и левереджа, дана характеристика 
управления денежными потоками, направление их оптимизации. 
Представлены модели и методы финансового планирования. 
В главе «Ценообразование в страховом предпринимательстве: 
сущность, роль, особенности» охарактеризованы особенности стратегии и тактики ценовой политики в страховом предпринимательстве, факторы ценообразования. Дана характеристика принципов 
тарифной политики и сущность страховых тарифов. Построены 
модели ценообразования на различные страховые продукты и 
приведены некоторые варианты особенностей реализации принципа наивысшего доверия при возмещении страхового ущерба. 
Рассмотрен опыт ценового стимулирования в страховом предпринимательстве. 
Менеджменту инвестиционной политики страховой организации 
посвящена г л а в а 10, построена и прокомментирована концептуальная модель формирования инвестиционной политики, алгоритм 
оптимизации инвестиционного портфеля страховщика. Показана 
значимость соблюдения концепции баланса интересов субъектов 
инвестиционной деятельности страховой организации. 
Глава «Налоги и налоговый менеджмент в страховом предпринимательстве» начинается с классификации налогов в страховом 
предпринимательстве, изложены методики определения валовой 
прибыли, прибыли, облагаемой налогом. Охарактеризованы осо

бенности налогового учета и модели формирования налогооблагаемой базы по налогу на прибыль. Рассмотрены особенности налогового планирования — как элемента налогового менеджмента страховщика. 
Вопросы менеджмента персонала и мотивационного менеджмента в страховом предпринимательстве рассмотрены в г л а в а х 12, 13. 
Показана взаимосвязь карьерного роста и системы стимулирования 
труда персонала в страховой организации. Значение лидерства и 
стиля руководства, достоинства и недостатки проблемных совещаний страхового менеджмента, рейтинговая система оплаты труда — 
все это актуальные направления проблемных исследований в страховом предпринимательстве. 
Информационный менеджмент в страховом предпринимательстве, сущность информационного обеспечения, в том числе форм 
отчетности в страховом менеджменте, опыт разработки и внедрения 
новых информационных технологий в страховании изложены в 
г л а в е 14. 
Завершается учебное пособие главой «Финансовый анализ и 
контроль как функция страхового менеджмента», в которой охарактеризованы виды финансового анализа, особенности его проведения, методы и приемы анализа, дан операционный тест, роль финансового аналитика в систематизации опасностей финансовых потерь, а также особенности аудита в страховом предпринимательстве. 

Ǿ Ȏ ȕ Ȓ ȓ ș I
ǻǮȄǶǼǻǮǹȊǻǮȍ ǿȀǾǮȃǼǰǮȍ
ǼȀǾǮǿǹȊ ǾǼǿǿǶǶ
DZșȎȐȎ 1 ǻȎȤȖȜțȎșȪțȎȭ ȟȠȞȎȣȜȐȎȭ ȟȖȟȠȓȚȎ.
DZȜȟȡȒȎȞȟȠȐȓțțȜȓ ȞȓȑȡșȖȞȜȐȎțȖȓ
ȟȠȞȎȣȜȐȜȗ ȒȓȭȠȓșȪțȜȟȠȖ

DZ ș Ȏ Ȑ Ȏ 1
ǻǮȄǶǼǻǮǹȊǻǮȍ ǿȀǾǮȃǼǰǮȍ ǿǶǿȀdzǺǮ.
DZǼǿȁDzǮǾǿȀǰdzǻǻǼdz ǾdzDZȁǹǶǾǼǰǮǻǶdz
ǿȀǾǮȃǼǰǼǷ DzdzȍȀdzǹȊǻǼǿȀǶ
Ключевые слова: национальная страховая система, лицензирование, 
государственное регулирование, ограничения в страховом предпринимательстве, стратегия развития, 
государственный надзор. 
1.1. ǻȎȤȖȜțȎșȪțȎȭ ȟȠȞȎȣȜȐȎȭ ȟȖȟȠȓȚȎ:
ȝȞȓȒȝȜȟȩșȘȖ ȢȜȞȚȖȞȜȐȎțȖȭ, ȝȜțȭȠȖȓ,
ȟȖȟȠȓȚțȩȗ ȝȜȒȣȜȒ Ș ȟȠȞȡȘȠȡȞȓ
Современный этап развития экономики и социальной сферы в 
РФ, а также тенденции мировой экономики, интеграционные процессы ставят перед национальной страховой отраслью новые цели и 
задачи. Формирование национальной страховой системы (НСС) 
обусловлено следующими предпосылками:  
x необходимо ликвидировать диспропорции финансовой системы между уровнями и масштабами развития ее подсистем: 
денежной, бюджетной, кредитной, платежно-расчетной, валютной, страховой; 
x страховой рынок целесообразно рассматривать как часть НСС; 
x улучшение качества жизни населения страны не может быть 
решено без создания НСС, без обеспечения предпосылок развития страхования имущественных интересов;  
x устойчивое развитие общества связано с экономической, финансовой безопасностью его членов, их основа — страховая 
защита; 
x экономический рост зависит от инвестиционного потенциала, 
формирование и реализация которого в значительной степени 
обеспечиваются финансово-кредитными институтами, в том 
числе страховыми организациями; 
x инновационные процессы в мировой экономике, а также поэтапная интеграция России в мировую финансовую систему 
требуют устойчивого состояния НСС. 
Основные понятия, которые формируют НСС, рассматриваются 
в рамках системного подхода как комплекса приемов и методов 

1. ǻȎȤȖȜțȎșȪțȎȭ ȟȠȞȎȣȜȐȎȭ ȟȖȟȠȓȚȎ
9
решения теоретических и практических задач. Система состоит из 
множества субъектов и объектов страхования, связанных между собой отношениями по защите имущественных интересов физических 
и юридических лиц при наступлении определенных страховых случаев  за счет денежных фондов, формируемых из уплачиваемых 
страховых премий. Систему страхования можно классифицировать 
на множество субъектов, объектов и отношений страхования. 
НСС выполняет функции, обусловленные природой страхования. Функции НСС отражают единство взаимообусловленных многообразных процессов во всем национальном хозяйственном комплексе (табл. 1.1).  
Таблица 1.1. Функции национальной страховой системы
Социальные 
Экономические 
Финансовые 
Акционирование капитала в целях дальнейшего инвестирования 
Реализация единой государственной финансовоэкономической политики в области страхования 
Обеспечение стабильности в обществе за счет 
превентивных 
мероприятий по негативным 
событиям и сглаживания их последствий 
Перераспределение капитала в национальные 
программы 
Освобождение бюджета 
от расходов по ликвидации последствий экологических катастроф, техногенных аварий, стихийных бедствий и др. 
Насыщение финансового рынка долгосрочными финансовыми ресурсами при 
расширении страхования жизни, здоровья
Страховые выплаты и 
компенсации страхователям (или третьим лицам) при наступлении 
страхового случая 
Содействие 
росту 
финансовой 
безопасности граждан, их 
денежных 
доходов 
через систему государственных институтов социального и 
пенсионного обеспечения 
Использование 
средств 
предприятия при решении социальных задач 
общества через обязательные пенсионные отчисления, обязательные 
платежи в государственные внебюджетные фонды медицинского, социального страхования. 
Расширение мотивации 
граждан 
к 
самостоятельному решению своих насущных проблем 
стратегического 
значения (например, страхование жизни, здоровья) 

I. ǻȎȤȖȜțȎșȪțȎȭ ȟȠȞȎȣȜȐȎȭ ȜȠȞȎȟșȪ ǾȜȟȟȖȖ
10
НСС — открытая система; существуют другие, связанные с ней 
системы, воздействующие на нее, на которые она тоже влияет (например, НСС связана с экономикой и финансами государства 
взаимовлиянием). Окружающая среда — это то, что находится вне 
границы системы. Устанавливая границы, определяют, какие системы находятся под контролем, а какие остаются вне его. В табл. 1.2 
приведена классификация субъектов, объектов и отношений страхования.
Таблица 1.2. Классификация субъектов, объектов, отношений 
страхования 
Субъекты страхования 
Наименование субъекта
Представители субъекта  
Страховщики
Государство и юридические лица (например, 
страховые фонды, страховые организации) 
Страховые организации
Коммерческие, государственные и иностранные 
страховые организации, перестраховочные организации, страховые медицинские организации 
Страхователи 
Юридические и дееспособные физические лица 
Застрахованные лица 
Физические лица 
Выгодоприобретатели 
Юридические и физические лица 
Страховые агенты и 
страховые брокеры 
Юридические и дееспособные физические лица 
Юридические и дееспособные физические лица 
Оценщики страховых 
рисков и размеров страхового ущерба 
Актуарии 
Юридические и дееспособные физические лица 
Объединения страховщиков
Пулы, союзы, ассоциации, общества взаимного 
страхования (ОВС) 
Объединения страхователей 
Союзы, ассоциации, ОВС 
Организации страхового сервиса 
Фирмы, предоставляющие услуги в сфере рекламы, консалтинга, повышения квалификации, 
автоматизации, безопасности 
Организации по подготовке кадров 
Кафедры страхования вузов, школы страхового 
бизнеса, колледжи с лицензией по специальности «Страховое дело»  
специализированные
страховые издательства 
редакции книжных издательств, журналов, газет
Учреждения законодательной, исполнительной 
и судебной власти 
Органы государственного регулирования 
страхования